金融面前人人平等

沙磊

2014年初，苏宁零钱宝，腾讯理财通，京东白条陆续上线。一年来互联网金融市场高潮迭起，引人入胜。智能手机时代，金融面前人人平等的理念逐渐深入人心。

数据显示，余额宝推出仅仅17天就吸引用户251.56万，累计存量转入资金规模达57亿元，人均投资额仅1912.67元，远低于传统基金户均7-8万。一直高大上的金融业已经迎来了平民时代。

历史实践

书写金融“民主化”的历史，尤努斯是不可回避的人物。2006年诺贝尔和平奖得主、前孟加拉格莱珉（孟加拉语“乡村的”）银行总裁尤努斯教授相信，信贷是人权。每个人都有获得金融服务的权利，才能充分发展，实现社会的共富。

40年前，尤努斯教授以27美元开始试验“小额信贷”扶贫模式，创新运用金融的力量帮助赤贫的农村妇女及其家庭脱贫，这项创新在孟加拉国取得了巨大的成功，该国至今已经有800多万穷人借款受益，格莱珉模式已经在全球100多个国家和地区得到推广和发展。

2006年拍拍贷P2P模式的出现，标志着互联网金融的雏型。目前中国互联网金融95%都属于P2P模式的贷款平台模式。P2P这一创新型金融模式，冲破了“金融囚笼”，开创了“平民金融”时代。

网贷之家的统计分析，2010年网络借贷平台的总成交金额为10亿元。2011年网络借贷行业总成交量约有50亿。2012年以来整个网贷行业的成交量超过200亿。2013年行业总成交量达1058亿。

有利的一方面是，P2P网络借贷为众多个人和家庭开辟了一条可以获得持续稳定较高回报的投资。但由于过多的P2P公司已涉及担保与资金，因此，这个行业存在较大的法律风险与道德风险。

众安保险，这家由阿里巴巴、腾讯和中国平安等公司共同成立的公司，因马云、马化腾、马明哲“三马”同槽卖保险而备受关注，被视为互联网与金融合作的一个典型。

互联网金融的快速发展，给传统银行业务带来巨大的挑战。银行迫切加快自身电子银行业务的发展：推广手机银行、微信银行、电视银行、网上银行，拓宽智能化、便捷化、立体化渠道服务。整个银行业势必融入互联网金融的大潮。

举例来说，中信银行信用卡中心倡导一个主脑，八个副脑的章鱼模式。中信银行卡中心总裁陈劲在接受《东方企业家》采访时表示，互联网金融时代银行如何变革，大家谈的都是长期愿景：扁平化或干脆去中心化。但从银行的角度，从转型的角度，中短期内，要完全从单中心体系转变到完全去中心化，是比较危险的，不可能一蹴而就。所以我们选择了章鱼式的组织进化结构。一个中心加八个次中心。

专家观点

融360创始人叶大清对于金融面前人人平等的理想和现实的差距有深刻体会。他在接受《东方企业家》杂志采访时表示，中小企业贷款难，普通消费者、底层用户贷款难，从过去两年的用户数据来看，有85%的贷款申请都批不下来。

好贷网创始人李明顺在2013互联网金融全球峰会上表示，由于金融体制的原因，传统金融特别是银行机构，是一个“劫贫济富”、“嫌平爱富”的角色，广大存款用户贡献了最多的资金，却得不到银行的融资贷款服务，享受的权利和付出的贡献不对等，普通用户深受其困又无能为力。

金融面前人人平等，亦被称为普惠金融。一般认为，它是指能有效、全方位为社会所有阶层和群体，也就是俗称的老百姓，提供服务的金融体系。小微企业构成企业的大多数，支持小微企业，也就支持了实体经济的发展。2013年11月，十八届三中全会正式提出“发展普惠金融。鼓励金融创新，丰富金融市场层次和产品。”

中国银监会合作金融机构监管部主任姜丽明更清晰地界定了什么是普惠金融。她指出，普惠金融的外延包含三个维度。一是要以可负担的成本将金融服务扩展到欠发达地区和社会低收入人群，提供价格合理、方便快捷的金融服务；二是建设广覆盖、多元化、竞争性的金融服务体系，实现金融资源的公平配置，促进各类弱势群体享有平等的发展机会；三是坚持金融服务实体经济的本质要求，积极满足与社会发展息息相关的教育、养老、卫生、住房、就业等民生需求，普及金融知识，强化金融权益保护，促进社会安定有序。

融360创始人叶大清指出，目前互联网金融发展过程中存在一些问题和风险，需要加以规范和引导。互联网金融本质上还是金融，应遵守现行金融监管的基本规则。同时互联网金融也具有某些不同于传统金融的特点，需要针对其特点作出有针对性的监管安排。

中央财经大学金融法研究所所长黄震对未来持乐观态度。他认为，互联网金融肯定会进一步向纵深发展，向下普及成为普惠金融，向上生长成为智慧金融，在外部性的层面上成为绿色金融，不仅影响金融业，还会影响整个经济和社会发展水平。

黄震的观点得到原民生电商董事长、原中国银监会业务创新监管协作部副主任尹龙的认同，互联网金融将颠覆传统金融信用风险评价机制，形成一批本土原创的创新商业模式，以其普惠性、市场化和创新活力释放巨大发展空间。

中国社会科学院金融研究所银行研究室主任，中小银行研究基地主任曾刚认为，互联网金融的切入点在于小额、分散，通过克服信息不对称和交易成本的障碍，大大降低金融服务的参与门槛，使更多人可以享受到现代金融发展所带来的好处。

搜钱网创始人李群认为，互联网将会“去金融中介化”，在未来，以银行为代表的金融中介机构将不再是“蓝血贵族”，充其量只是个牌照、工具罢了，人人都将是金融家。