国际工程承包项目的风险分析

国际工程承包是一项风险极大的经济活动，工程建设全过程伴随着众多的风险因素。随着“走出去”发展战略的实施，我国在国际工程承包市场迎来了极大的发展机遇，但也面临严峻的挑战。本文对国际工程承包项目风险进行分析，指出了风险存在的必然性。

目前国际工程承包市场正处于较快的发展时期。据商务部统计，2012年我国对外承包工程业务完成营业额1166亿美元，同比增长12.7%，新签合同额1565.3亿美元，同比增长10%，经营范围遍布各个行业。承包工程项目的规模越来越大，工程模式也越来越多样化，EP、EC、EPC、EPCM等模式广泛应用，这使得承包商在工程项目中承担的风险大大增加，我国企业在“走出去”的过程中面临着更大的挑战。因此，提高风险管理意识，增强风险识别能力，建立有效的风险管理机制是境外承包工程企业走向国际的必修课。

目前，我国对外工程承包企业面临的风险主要有以下三种。

外部环境风险

对外工程承包项目因所处国家、地域不同，政治、经济、文化等方面的外部环境风险对其影响很大。

因项目周期长、不确定因素多，各风险因素之间相互作用产生影响，也使得情况更加复杂。

1.政治风险

政治风险是新进一个国家必须首先考虑的因素之一，因为一个国家的政治环境是影响国际承包的重要前提。政治风险主要表现在：

政府更迭，政局不稳。一个国家选出了新政府，可能会有重大的人事变动、政策变动、法规变动。随之带来的影响可能会使上一任政府的项目被暂停或取消或项目的前期投入以及应收工程款无法收回，承包商蒙受损失。

政策多变。有些国家为了保护本国的市场和资源会出台一些新的法律法规，如对矿产法，国外劳动力限制法案、各种税收的增加等。甚至一些国家通过修改本国法律法规将原属于外国直接投资者所有的财产的全部或部分采取强制性手段收归转移到本国政府手中，使得项目投资方以及承包方蒙受重大损失。

主权债务。2009年11月迪拜世界对外宣布延迟6个月偿还债务，而迪拜政府随即宣布对此不承担责任。经济条件一度优越的阿联酋也深深陷入了债务危机。迪拜世界是迪拜政府控股公司，是迪拜政府在全球投资的旗手，迪拜世界的这一危机，使得其旗下的众多项目都蒙上资金链断裂的阴影，而在阿联酋有大量承包业务的中国公司也都或多或少地受到牵连。

战争内乱。

2.社会、治安风险

一个崭新国度的社会环境和文化差异对我们也会构成风险：

宗教信仰、风俗习惯。我们应当充分尊重当地人的宗教信仰和风俗习惯，应对项目成员进行深入的环境教育，以免引起不必要的误解和纠纷。当地风俗习惯也是项目运作无法回避的。例如，阿拉伯国家每年都有斋月，在整个斋月期间，白天基本不工作或工作效率低下，很可能因此拖延项目进度。

恐怖主义、种族冲突以及动乱。保障人身安全是国际工程承包的前提，也是我们做国际工程承包必须高度关注的风险之一。

有组织的犯罪活动。近年来，由于当地政府打击犯罪不力，有组织的武装犯罪活动呈现日益加剧的势态，中国的企业和人员被盗、被抢劫、被绑架甚至被杀害的事件日渐增多，境外安全问题已经成为需要引起我国境外工程承包企业高度重视的首要问题。

社会人文环境。社会人文环境包括当地社会服务条件、基础设施情况、人文民风等。当地行政机构的办事程序和办事效率会直接影响项目的进度，如在中东和印度，行政机构办事节奏缓慢拖沓，而且当地的公休制度与我国不同，可能会导致项目部办事效率较低，进而造成工期延误。

3.政策和法律风险

国家政策和法律是企业必须遵循的，政策法规对市场的稳定和发展起到主导和调节作用。在境外工程中，承包商同时受到本国和项目所在国两国的政策和法律的制约。政府在税收、进出口、外汇管理等方面政策的调整可能给承包商带来风险。例如，我国政府在2012年对部分钢材产品、矿产品等开征关税，使一些项目凭空增加了一笔很大的开支，承包企业倍感压力。各国的国情不同也导致法律法规的差异，当地环境保护法规和劳工政策也使承包商在当地的生产经营活动受限，如果没有充分重视和了解，违规后果还是要由承包商自己承担。

4.经济和市场风险

经济和市场风险源于经济环境和市场环境的变化，如汇率和利率的变化，物价上涨等。汇率风险对工程的影响在近两年尤为突出。对大型承包工程项目来说，由于付款金额大，付款时间晚一个月就可能给企业带来几百万乃至上千万的损失，极大地损害了企业的经济效益。利率变动的风险主要是贷款利率上浮使项目贷款成本增加，给企业的经营活动带来一定的压力。有关物价上涨因素使工程转盈为亏的例子也屡见不鲜，使得很多项目成本大大增加。

5.自然风险

自然风险是针对具体项目而言比较大的风险，主要包括：

地理环境。即项目所在地的地理位置，在国外为了实施项目可能要先伐树、先清淤、先修路、先架桥、甚至先修码头的情况也时有发生。

气候、水文条件。不同的国家地区气候条件有着显著差异，例如，在寒冷地区承建工程项目，如果在工期预算时没有考虑到气候因素，必定无法在规定的时间内完工。而在中东国家，由于夏季炎热，需要在混凝土里加冰降温；地处中非热带雨林带的刚果布，全年有三分之二的时间在下雨；而在拉丁美洲岛国巴哈马施工必须要有防飓风措施等。因此不同的气候条件也要求我们有不同的应对措施。

地质风险。地质风险是必须高度关注的风险。有的项目是软土地基，基层为流动的淤泥层，处理不好会造成整个项目的沉降；有的项目地下有溶洞或大的裂隙，而如果溶洞或裂隙又与海相邻，则降水和地基处理都会产生较大困难；有的项目地下岩石为六类以上岩层，这种项目最好不要采用开挖方案，费时费力。地基处理是承包工程中对工期和成本影响较大的一步，矿山的井下工程对地质条件要求更高。很多严重拖期和成本超支的项目都是没有充分预见到地质风险。

水源电源。一些国家使用的电压和频率与国内不同，因此，国内的施工机械使用就必须先转换电压和频率。此外，许多国家项目所在地不通市政水电，或者市政水电非常不稳定，经常停水停电，那么我们就必须考虑自备发电机供电。水源可采用打井取水，如果打井取水则需配备水车到指定地点拉水，中东地区水比油贵也因此而来。

6.技术风险

技术风险是做国际承包工程必须提前面对和认真解决的风险。

有的使用英标（BS）或德国标准（DIN），有的是欧标（ES），有的规定则同时采用上述两种以上的规范，当出现歧义的时候以更高更严的标准执行。因此，熟悉国际通用的工程规范，了解上述不同规范标准之间的差异，是我们做国际工程承包前应认真学习的功课。

技术规范。项目业主一般会针对不同的项目提供专门的技术规范，技术规范中除了会引用项目所使用的规范编号外，还会对具体的施工工艺、材料要求以及验收标准等进行更加详细的规定，这本技术规范是我们现场工作的“圣经”，必须严格遵守。

惯例做法。当地的惯例做法也不容忽视。例如，我们国家常用的耐热材料石棉在很多国家是禁止使用的，必须用岩棉来代替。

材料标准。中国的材料物美价廉，已得到全世界的认可，事实上，我国大量材料的各项指标已经能够满足美标和欧标的要求，只是缺少一份美标和欧标的认证证书，而国内这种经认可的认证机构却非常有限。同时，发达国家还有包括绿色标志等众多的技术壁垒，因此中国材料进入发达国家任重道远。

7.知识产权风险

工艺、专有技术、发明、创新、商标、专利、商业秘密等知识产权已被视为企业利益冲突的焦点，成为企业纠纷的导火线。有效识别和控制知识产权风险是企业市场竞争制胜的保证。

8.环境保护风险

随着经济的飞速发展，人们对生态环境的破坏日益加剧。人类的各种活动对环境的破坏主要表现在土壤污染、水体污染、大气污染、固体废弃物污染、噪音污染和新增其他类污染。值得提出的是，环境问题已经不是哪个国家应该关心的事，而是每个国家每个人都关心的全球性的敏感问题。

合同风险

国际承包工程中，合约风险是一个项目承包商所直接面临的风险。有的国家和政府部门的项目会使用自己专用的合同文件，有的项目则采用FIDIC、ICE、JCT、AIA等国际标准合同文件，并做相应的改动。因此熟悉这些合同文件，认真分析合同条款是发现识别合约风险的唯一途径。以下举例说明一些需重点关注的合约风险。

1.合同价格

目前，在承包工程中大多数业主倾向于采用固定总价合同，这种合同使承包商承担了全部的价格风险，报价中不可预见风险的费用较高。这就要求承包商的报价完整准确，计算错误和错报漏报都会造成直接损失，同时还必须考虑到汇率利率以及物价上涨因素。合同计价货币存在严重的汇率风险；或合同货币是当地币，且工程所在国有严格的外汇管制，这些合同条款都需要格外警惕。如果合同货币不是自由流通货币，则必须平衡好当地币和外汇的使用。

2.保函风险

除了把握银行保函的期限，担保额度和生效条件等要素风险之外，还要考虑到无条件索偿和转开保函等风险。

3.付款条件

有的项目业主付款条件较差，承包商需要直接或间接融资，或垫付流动资金。国际工程的风险较大，出现纠纷需要通过国际仲裁或诉讼解决，耗时费力。遇到这种情况必须慎重对待，除了考虑自身企业的资金实力外，还要认真评估业主资信，业主是否提供付款担保，承包商是否能按时收回工程款。合同价款的支付比例是否合理，结算方式的选择也是控制支付风险的重要环节。

4.合同工期

工期是国际工程承包中关键性的条款，在工期承诺前也必须认真评估。如合同中规定了项目的关门日期，承包商没有任何理由申请延期的；或合同对承包商的误期罚款没有上限的；或如果由于工期拖延承包商需赔偿业主间接损失的；或业主有权利无限期延长缺陷责任期的等等。这些关于工期的条款都必须注意。

5.业主权益

业主的权益一般也会构成承包商的责任，因此也必须重点关注。如果合同中有业主可以单方面终止合同且不对承包商赔偿的；或者业主可不经承包商同意而转让合同的；或业主不对提供给承包商的各项数据、资料负责，而由承包商负责的；或要求承包商对现场不可预见的物质条件承担全部责任的等等。这些条款也都属于风险较大的条款。

6.不可抗力

中国法律明确规定了不可抗力的定义，但各国适用法律对不可抗力的定义会有区别，因此，就需要我们认真阅读合同文件中不可抗力的条款，详细列举可能发生的不可抗力的事件，以免发生后产生争议。

7.违约罚款风险

风险在于对合同违约罚款的规定是否合理，包括罚款的基数、限额，涉及的直接责任和间接责任。例如，某合同规定，承包商工作范围内任何部分的工期延误都要在合同总额的基础上对承包商进行罚款，这意味着承包商必须杜绝自身引起的工期延误，否则将承担巨额罚款。

上面只列举了一些需要重点关注的合同风险，合同文件必须反复阅读，认真分析，字斟句酌。

承包商内部风险

承包商内部风险包括承包商的融资风险、分包风险、采购质量和储运风险，以及人员管理风险等。

1.融资风险

境外工程项目一般按照工程进度付款，承包商在工程初期需要垫付部分资金用于设备前期采购，项目前期费用以及开立银行保函的担保。

2.分包风险

在总承包商选择分包商时必须综合考虑分包商的资质能力、类似工程经验、项目管理人员水平、资源、投入以及价格等各方面的因素。如果分包商不能很好地完成其承担的工作任务，最大的损失最终将由总承包商来承担。

3.采购和储运风险

采购的设备和材料能否及时到位是项目进度控制的重要环节，即使承包商对供货商罚款，也不足以补偿承包商因工期延误须承受的罚款。设备和材料的质量是否合格对整个工程建设的质量起着决定性的作用。关键设备的缺陷或损坏可能导致整个工厂停止运转。货物在仓储或运输时发生损坏或灭失，风险和损失也都由承包商来承担。

4.人员管理风险

人员管理风险主要是项目管理人员风险及现场人员风险。项目经营管理者的素质和能力直接关系到项目的成败，经营不善、决策失误、行为疏忽、徇私舞弊必然造成经济损失，甚至亏损。对劳务人员的妥善安排和管理也是项目顺利实施的必要条件。由于劳务管理不到位，中国劳工在项目所在地罢工的案例屡屡发生。

5.施工过程中意外事故和人身伤害风险

由于自然或人为的原因，在建筑安装过程中发生意外事故，可能造成经济损失或人身意外伤害。交通事故也是常见事故。

6.责任成本考核监督不到位，效益低下

目前，有些国有施工企业没有真正对项目实行责任成本考核，没有具体的操作性强的项目经营预算和成本分析，即使有了成本分析，但具体执行过程中一般流于形式，效益好当然积极性就高，反之，就我行我素，收入与成本无法匹配，更达不到成本分析。

7.项目管理滋生腐败

暗箱操作现象普遍存在于施工行业，施工企业尤其是项目管理环节漏洞较多，如采购环节、分包招标、合同签订、债务支付、打通关系等各个环节。企业管理存在的腐败问题严重影响着项目成本，造成大量浪费。

8.资金诉讼风险

由于合同签订比较随意，债权债务居高不下，多年的应收债权清理难度很大，资金诉讼风险难以控制。建筑施工企业不论是任务饱满不饱满，被拖欠工程款的问题始终没有解决。由于拖欠工程款，施工企业资金严重不足，不得不向银行贷款，偿还高额利息。拖欠工程款已经严重影响施工企业的生存和发展。

结论

海外巨大的工程承包市场给企业发展提供了广阔的舞台，有利润的地方就有风险，只有正确的看待风险，加强风险管理不放松，才能最大限度地把风险和损失降到最低，甚至于化风险为收益，推动企业境外承包工程的可持续发展。