主权货币信任度持续贬值「一串代码」的战争机会

蔡佩爽

两三个月前，欧洲小国塞浦路斯的街头巷尾充斥着抗议政府对银行储户征收“存款税”的人群，他们取空了ATM来保卫自己的积蓄。此时，那些自认为已经成为银行家及政治家受害者的人们，突然发现比特币可挽救他们的财富。

正是在这样的时刻，杰夫？贝里克在塞浦路斯街头设置了全球第一台比特币ATM机，方便民众将存款兑换为更加稳定的比特币。杰夫除了经营“The Dollar Vigilante”公司，还是一位证券分析师，他坚信随着互联网的发展，比特币以及比特币ATM机才是金融业的未来。这家公司一夜成名，接连收到来自30多个国家的比特币ATM机订单，多到“快把我们淹没了”。

“比特币其实是互联网人用另一种纯数学思维，来解决货币超发所带来的贪婪问题。”《货币战争》作者宋鸿兵谈及比特币时，就像谈罗斯柴尔德家族一样兴奋。“有没有一种方式，让货币不再无限制超发？”在宋鸿兵看来，这个问题是2009年金融危机之后，量化宽松政策实施之初，比特币悄然萌芽的最初动力。

在布雷顿森林体系崩溃之后，美元与黄金脱钩，纸币也正因为“法定”而成为货币。“既然人们能认同一张纸有价值，为何一串代码就不行？”宋鸿兵认为，只要有人认同，虚拟的比特币也就拥有价值，“货币只是财富的收据，而非财富的本身”。

和他持相同观点的人很多，中国投资公司副总经理谢平就认为，在互联网经济活动与实体经济活动越来越紧密的今天，互联网货币介入实体经济活动，甚至将在一些场合替代法定货币，这种趋势无法阻挡。

“替代的过程会是两个层面的货币战争”，中国人民大学赵锡军说道，“一场爆发在现实中的交易与网络交易之间，另一场则是发行虚拟货币的机构之间，这不同于过去国家与国家之间的战争，而是最直接的商业手段的博弈。”

挑战现实货币

虚拟货币同样有两面

“只要让我控制一个国家的货币供应，至于由谁制定法律，我根本不在乎。”货币霸权的时代特征在罗斯柴尔德银行业帝国的缔造者梅耶？阿姆谢尔？罗斯柴尔德这句话里暴露无遗。在这里，货币霸权不单是指美元，也包括欧元、日元与英镑。这些货币都是国际货币，而且都在罔顾货币纪律，通过量化宽松，以邻为壑，大印钞票。这些我行我素、横行霸道的货币，终于有可能面对一种新的挑战或威胁了。

虚拟货币的诞生与日渐普及，与诸多主权货币信任度的持续“贬值”紧密相关。各国央行发行的钞票能被接受与流通，靠的是“信用”。如今量化宽松滥印纸钞，人们对主权货币信心正逐渐流失；恰在此时，网络与移动装置快速普及，有实力、有商誉的企业发行虚拟货币，很可能得到相当规模虚拟社区及众多商户的信任。

Bitpay是一家处理比特币的零售商支付的公司，老板托尼？加利佩说，他的客户名单从3月份的100人左右，增至5月的1100人，客户大多是卖域名和虚拟主机等的电子商务企业。但是，名单上也有芝加哥的出租车司机、芬兰的牙医。

“信用卡并不是为互联网而设计的”，托尼说，“比特币的交易成本比信用卡更低，而且不同于信用卡，比特币交易是不可逆转的。如果一家公司销售的客户来自因信用卡欺诈而臭名昭著的国家，如俄罗斯和白俄罗斯，那么比特币的这一特质将是十分重要的。”

不是第一个虚拟货币，却是第一个被真实世界接受的比特币，它完成的第一笔交易，就是实体店的披萨。对于社交媒体网站Reddit与博客软件和网络托管提供商WordPress这些最早接受比特币的科技企业来说，比特币最大的吸引力是它产生的交易费用远低于信用卡公司或者银行，特别是海外订单。

华尔街分析师尼克？考拉斯在分析比特币被追捧的原因时说：“它最讽刺和最有趣的事情是，很多真人把真金白银投入到这个系统，他们信任它，就像信任一个国家的主权。新新人类的经济生活都具备网络特性，所以比特币与他们产生了共鸣。”

“它是网络里一种新兴的交易计价、支付、结算的手段，那么它可能更适合于跟网络相关的这些交易，跟网络相关的商业业态越发达，那么它在这个业态里头使用的就会越多。”赵锡军推测，“当金融交易都是通过这个网络来完成时，国家可能会发行在网上进行交易的支付结算工具。”

作为硬币的另一面，不依赖银行、不受第三方监控的特征也成为比特币最大的诟病，被认为是洗黑钱的绝佳工具。“就像支付卡，你可以作为正常的支付手段，也可能被某些人黄牛党在炒作为他们牟利的手段，还有可能就成为某些不法机构套现的工具，还有可能被人当做送礼请客、送礼行贿的一种手段，都有可能。”

对于比特币的流通领域，极度狂热的李笑来态度保守：“如果专门有个货币能够去消费虚拟商品，我觉得本身就够了。”

在拥护者眼中，总量固定的特质让比特币成为抗通胀的完美货币，但赵锡军对这种美好的想象不以为然：“即便是国家的法定货币，只要制度方面一突破，都可能会引起币值或者价值下降。”以美元为例，在第二次世界大战结束的时候，美元非常强硬是硬通货。因为它跟黄金挂钩，但是挂钩只是制度方面的规定，35美元兑换1盎司的黄金，这是制度规定的底线。当经济条件发生变化的时候，美国政府照样突破了这个底线，突破了制度的设立，美元该贬值就贬值。“在这种情况下，只要制度是由人来设计的，总有人去突破它，那么它的币值、它的价值终究会出现波动，出现下降或者上升。”

真正的对手是同业者

商业竞争比主权货币更直接

政府对货币的发行权遭到挑战时，制度就会成为虚拟货币最大的风险因素。

全球最大的比特币交易中心Mt. Gox是风暴的中心。过去短短几个月里，它官司缠身，被另一家曾为合作伙伴的比特币交易网站 CoinLab要求赔款 7500 万美元；4 月，他们被 DDOS 攻击而暂停了交易；5 月份，美国国土安全局关闭了Mt. Gox，并冻结所有交易账户资金，齐聚了众多比特币交易公司的 2013 比特币大会，也没有看到 Mt. Gox 的身影。5月31日开始，他们还修改了规则，要求用户通过身份认证和银行的债务信息才能进行比特币的现金兑换，增大了交易难度，还让比特币的“私密性”优势丧失了。

现在，Mt. Gox暂缓了平台上的美元取现功能，用户只能存，却取不出现金了。根据官方公告，此举是因为平台最近收到大量的美元现金存取，导致银行难以顺畅地进行转账，延误了其他用户的正常交易。

“如果上亿人接受并使用这种货币，无疑是在挑战长久以来政府对货币的控制权，这意味着政府不能靠发行过多货币填补亏空，就像曾经金本位时，有限的黄金储备，不能兑现过多的钞票一样，政府将不能继续通过贬值而减少赤字。”宋鸿兵分析，“比特币的真正竞争者是其他的‘数字加密货币。”

目前而言，比特币的主要竞争者有Litecoin，单价在2.1美元上下，总币值近4000万美元。还有PPCoin，目前单价在0.2美元上下，总币值约400万美元。

“与主权货币不同，虚拟货币是一种商业性的东西，各个商业机构之间为了争业绩、扩大自己的客户群，会有很多的促销手段，相互之间有各种各样的竞争，明的暗的都有，这个竞争和国家的美元、日元这些东西都不一样。商业手段的竞争非常直接，一旦有利可图，发行主体为了商业利益，可以什么不顾，可以突破一切东西，如果说将来在这块发行这种支付工具的人，在网上面越来越多，而且牵扯的利益越来越大的话，那我们就不排除各个发行主体相互之间这种竞争市场、竞争客户。”赵锡军说。

因此，虚拟货币之间的战争，是产品的竞争，市场的争夺。

不同世界的战争

疯狂的东西要用疯狂的玩法

端宏斌在去年7月10日发起了国内第一家比特币基金，今年4月，他公开声明再也不碰比特币。

“最疯狂的时期，晚上睡觉做梦，满脑子都是比特币、比特币……每天早上醒来都会发现自己的比特币基金又多了几千上万美元。再打开QQ一看，几个比特币炒家群都会弹出七八千条信息。有人叫嚷，比特币已经达到历史高点，赶紧平仓！也有人抱怨，自己70美元刚一卖掉，就涨破100美元了！更有人鼓吹，比特币将涨到200美元，大家赶紧加仓！” 端宏斌回忆。

此后，大量以几美元或几十美元建仓的先期炒家，开始抛售套现，致使比特币价格走势出现拐点。当比特币价格从266美元，一口气下跌至65美元时，疯狂的市场犹如跌入冰窟。“几个炒家QQ群死一般沉寂，过了两天才有人把忍痛割肉的交易信息，附上嚎啕大哭的QQ表情，截图发到群里，随即招来一连串大哭表情的回复。”

经历了剧烈涨跌后，端宏斌发现，虚拟货币是一个与真实世界截然不同的市场，“在股市上，面对的是金融大鳄；而在比特币市场上，面对的是黑客。两者完全不是同一个世界的人。”他的比特币投资从此划上了休止符。

李笑来之所以没有退出，并非因为参透了货币战争的本质，只是因为没有把比特币当做钱，“它对我来说就是一串数字，让我更为兴奋的是一个美丽的主意，它美丽、简单，好的不像真的，但它居然一直活着。在这个过程当中，我去做很多判断，很多思考，很多验证，我痴迷于这个过程。”

无论对谁而言，这都是一个疯狂的游戏，李笑来把新东方的股票换成比特币的时候，它只占他资产的四分之一，后来它变成资产三十几倍四十几倍的时候，它就不再是个游戏。

“很多人说买两个玩玩儿，在我的眼里是荒谬的，正如我的行为在他眼里是荒谬的。这是一个疯狂的东西，要用疯狂的方式去玩儿才合理。”