IPO视角下企业财务合规管理体系建设研究

［摘 要］本文将从IPO视角下企业财务合规管理体系建设的重要性入手，揭示IPO视角下企业财务合规管理体系建设中存在的问题，最终有针对性地提出企业财务合规管理体系建设的策略，旨在提升企业财务合规管理水平，促进企业持续、健康发展，以保障投资人合法权益，维护政府公信力。

［关键词］IPO；企业；财务；合规管理

［中图分类号］F27 文献标志码：A

IPO指首次公开募股，企业上市融资不但能够获得大量的资金助力企业的发展，还能起到扩大企业宣传、提升企业品牌效应的作用。同时，有助于激发员工工作热情，使其更好地为企业发展助力。这也是许多拟IPO企业的投资人、管理人不遗余力地为企业上市而努力的主要原因。由于IPO上市能够使得企业获得较大的社会资源，证券监管部门为了保护投资人合法权益，而制定相应的硬性条件。例如，登陆主板市场最近三个会计年度利润不低于3 000万元、资产总额不低于5 000万元、要求企业具有持续盈利能力、不得有财务造假问题等。从中不难发现，上述要求的核心在于保证财务信息的真实性、准确性，其离不开财务合规管理体系的建设工作。只有财务合规才能确保所提供的信息资料真实，从而使得投资者、监管部门了解企业真实的财务状况，促进资本市场健康发展，保护投资人合法权益及维护政府公信力。

1 IPO视角下企业财务合规管理体系建设的重要性

我国为了保证资本市场能够健康发展，保护投资者的合法权益，构建诚信社会、法治社会，对IPO企业财务合规提出了较高要求。

1.1 财务合规能够助力企业上市

证券监管部门在其所发布的《首次公开发行股票并上市管理办法》中，对于财务合规问题有着具体规定，涉及IPO企业的财务指标要求、会计基础工作规范、内部控制问题、关联方交易、税收管理、持续盈利、财务禁止等内容。企业若想IPO成功，其必须满足财务管理规范、财务合规的要求。财务合规的最终目的在于保证企业对外披露财务信息的真实性，符合上市条件。若企业的财务信息存在虚假陈述，一旦IPO成功将直接造成投资人利益受损，政府公信力受到社会公众的质疑，这是我国证券监管部门所不能容忍的。为此，证券监管部门在企业拟IPO上市之前会要求其规范财务工作，尤其是在财务状况、税务管理、会计基础工作等方面加强审核与监管，若发现违规现象，将直接影响其财务信息的真实性，严重的话会因此被告知终止IPO。可见，财务合规可以助力企业上市，促进企业发展。

1.2 财务合规有助于促进企业健康发展

在现代企业管理体系下，财务工作显得十分重要。通过会计核算工作能够为企业财务管理、管理会计提供真实的财务信息，确保企业管理层作出准确的预判。企业财务合规是确保财务信息真实、可靠的关键，也是企业实现健康发展的重要一环。若企业财务工作不合规、内部控制不严格、税务管理工作存在问题，将导致企业的经营风险、财税风险陡增，这会对企业的整体经营造成极大影响。企业无论市场前景有多么广阔、产品或是技术多么先进，都将因为财务不合规导致其最终经营的失败。

1.3 财务合规可以确保投资人的合法权益不受侵害

企业IPO成功后，除了募集到投资人投入的资金以外，更为重要的是获取了广大投资者对于企业的信任，实质上后者往往较前者分量更重。IPO企业如何能够让投资人放心、不辜负投资人的信任、确保其合法权益不受侵害，除了加倍努力经营而创造更大的利润来回报投资人之外，更为重要的是通过严格的财务核算体系、加强财务合规体系建设以保证企业的各项资产能够保值、增值，从而确保投资人的合法权益不受侵害［1］。

2 IPO视角下企业财务合规管理体系建设中存在的问题

2.1 企业财务合规管理体系构建思想意识薄弱

首先，企业管理层不重视财务合规管理体系构建。拟IPO上市的企业多为行业内的领军企业或是佼佼者，企业或是营销工作出色或是技术水平领先，才能在行业内确立其地位，企业在营销、生产技术领域所取得的各项成果与管理层的努力和技术能力密不可分。可以说，企业管理层将大多数工作精力放在了其熟悉的领域。然而，企业IPO上市过程中仅依赖市场、技术是远远不够的。企业的一切经营成果、财务状况、现金流情况、所有者权益变动情况都需要通过对外披露的财务信息所体现，而财务信息的真实性取决于财务合规管理体系的构建。部分IPO企业管理层对于财务合规管理体系构建缺乏足够重视，导致企业内部出现会计基础工作薄弱、会计核算不准确、税务管理不规范等问题，直接影响企业IPO进程［2］。其次，财务人员不注重财务合规工作。在实际工作中，由于拟IPO上市企业整体经济活动频繁、所需要处理的业务数量较多，财务人员将主要精力放在日常会计核算方面。许多财务人员由于忙于日常事务，认为财务合规工作要求太多、太繁复，影响其财务工作效率，使其在开展财务工作中对于一些不合规问题抱以得过且过的态度，久而久之造成其会计基础工作薄弱，IPO审查过程中漏洞百出，最终影响IPO进程。

2.2 企业的税务管理合规体系不健全

近些年，我国的税收征管体制改革从未止步，从2015年的营改增税制开始至实现国地税合并，可以说国内税收征管进入了新的时代。与此同时，扶持中小企业发展的各类税收优惠政策出台及“金税四期”的即将落地，这一系列操作既体现了中央政府对于国内经济发展中税收杠杆作用的重视，又能够体现其进一步强化税收征管手段、实现应收尽收为国家发展聚财、蓄力的决心。结合企业IPO进程可以了解到涉税问题成为IPO过会审查的重点环节，直接影响企业IPO最终的结果。客观地讲，许多企业都会经历从小到大的过程，企业在起步阶段、发展阶段往往会因为对于税收法规、政策的理解不够，或是出于降低纳税成本的考虑，而导致企业出现一些税收违规行为。可以说，税务问题是企业IPO进程中的一大问题，若该问题无法得到解决，将成为IPO被否的主要原因。有些企业往往以开具发票作为其确认收入的标准，作为申报增值税及企业所得税的依据。IPO程序启动后，一方面企业的收入确认须与会计准则五项要求相一致，另一方面应与相关税收法规相符合，往往会出现涉及收入、会计利润、应纳税所得额调整的问题，涉及流转税、所得税、印花税等税种补缴问题及税收滞纳金、税收行政处罚等。可以说，一旦企业税务问题处理不当，证券监管部门将无法通过其IPO的申请，使得企业由此而引发IPO失败。

2.3 企业财务人员综合业务能力亟待提升

拟IPO上市企业在其运营前期过于注重市场、技术等方面的发展，而忽视财务人员综合业务能力的提升。具体有以下几个方面表现。

首先，企业管理层不重视财务人才引进。企业管理层自身的用人理念存在问题，认为企业的经济效益来自营销、过硬的生产技术力量，至于财务工作仅仅是为了服务于企业运营，在财务人员的引进方面不愿投入更多资源，导致现有财务人员整体素质不高，无法满足IPO要求［3］。其次，财务人员自身存在继续学习能力不强的问题。企业在财务人才的引进方面缺乏投入，导致一些业务能力弱、学习能力不强的财务人员进入了企业。部分财务人员在工作过程中安于现状的思想较为浓厚，不愿意接受新知识、新理论，对于业财融合工作理念无法接受，对信息技术的应用产生相应的抵触情绪，存在“抱残守缺”的思维。在IPO实施中，要求财务人员对于现行的会计政策、税收法规能够充分了解及掌握，而目前部分财务人员对其了解不够，导致与相关单位的配合不到位，影响了IPO进程。最后，部分财务人员法律意识淡薄。财务工作的实施须遵循相应的法规，如会计法、税法、审计法、合同法等。在现实工作中，存在财务人员法律意识淡薄问题，导致企业个别财务处理出现违法行为。究其原因，与财务人员自身对于相关法规掌握不充分及企业管理层授意有着直接关系。另外，一些财务人员为了迎合企业管理层的不合理要求，而出现不遵守相关法规的行为。

3 IPO视角下企业财务合规管理体系建设的策略

3.1 增强企业财务合规管理体系构建意识

首先，管理层要转变工作理念，将重心向财务合规管理倾斜。企业在IPO过程中，财务工作不容小觑，从某种程度而言，财务合规工作是企业通往资本市场的重要桥梁。因而，企业管理层须在日常工作中转变工作理念，在做好营销及生产技术管理工作的同时，最大限度地将企业内部有限资源向财务合规体系构建倾斜。例如，在相关制度的制定方面、财务人员的引进工作方面、各类软件及硬件设施的配备方面需要加大投入，为IPO视角下企业财务合规管理体系的构建创造条件［4］。其次，财务人员须转变思路。财务人员在做好财务核算的基础上，要积极参与企业的经营管理活动，针对企业出现的一些违规行为要积极与业务部门沟通、向管理层汇报，以期将违规问题消灭在萌芽之中。同时，针对业务量偏大的问题，可以建议管理层引入财务智能技术，以分担部分财务工作，使得财务人员有更多的精力为企业发展建言献策，为企业顺利实现IPO过审而发挥作用。

3.2 加强税务管理及税收风险防范工作

一方面，企业须结合自身的经营特点与战略发展要求，依照相关税收法规在企业内部构建相应的税务管理制度，在提升全员税务风险防范意识的基础上，要求全员遵守管理制度，将其列入绩效考核范围，以有效避免日常业务开展中出现违规行为［5］。另一方面，建议企业成立专门的税务管理部门。许多上市企业、大型外资企业及港资企业都有自己的税务管理部门。这样一来，将税务工作从财务部门分离出来，可以更好地发挥税务管理的专业性、能动性，为企业的IPO工作及上市后的税收风险防范工作提供税务专业意见。

3.3 提升财务人员综合业务能力

首先，企业应注重优秀财务人才的引进。财务工作是与外界连通的纽带与桥梁，企业管理层对此须有着正确认识。因而，企业须注重高素质、优秀人才的引进。建议企业引进注册会计师、税务师等高素质人才的同时，还要对信息化技术水平、业财融合能力、工作沟通能力、解决问题能力、工作抗压性等方面予以考虑，以适应IPO的整体要求。其次，财务人员要注重自身能力培养。随着财务智能机器人的问世，对于传统财务会计工作冲击较大，财务人员若不能适时地转变工作思维与理念，则不利于财务工作的开展。因而，财务人员须保持持续学习的态度，掌握最新的财税知识和信息化技能。最后，财务人员须对法律产生敬畏之心，在提升自身职业操守的前提下，要敢于向违法行为说不。这样不仅有利于企业的长远发展，还能够最大限度保护投资人的合法权益，在维护社会公平、正义的前提下，助力企业IPO的最终通过。

4 结语

随着我国社会主义市场经济的发展，国内的资本市场日渐成熟，许多经营规模较大且市场前景较好的企业，为了获得更大的发展空间需要一定的资金作为支撑，很多企业不约而同地选择了通过寻求国内资本市场IPO融资来解决资金问题。我国证券监管部门为了保障投资者合法权益，对于IPO上市融资企业的财务合规方面提出了很高的要求。即便如此，近年来从一些上市企业财务造假的案例中可以看出，个别企业为了上市融资采取了违法手段与企业自身的财务合规管理体系建设的失败有着较大关系。因而，有必要对于拟IPO企业的财务合规管理体系构建展开深入研究。企业可以从强化财务合规意识、注重税务风险防范、提升财务人员整体素质等方面入手，促进自身的健康持续发展。

参考文献

［1］蔡小平. 国有企业IPO准备中财务管理优化探析——以H公司为例［J］. 中国市场，2023（26）：142-145.

［2］陈秀丽. 基于IPO角度对企业财务合规管理体系建设的思考［J］. 全国流通经济，2023（5）：89-92.

［3］孙宇明. 企业IPO过程中加强财务规范与业财流程优化的策略探讨［J］. 企业改革与管理，2022（16）：116-118.

［4］廖利华. IPO审计风险的识别与防范——以XYZ医疗科技公司案例分析为基础［J］. 投资与创业，2023，34（19）：91-93.

［5］张媛媛. 企业IPO过程中的财务问题及规范措施分析［J］. 商讯，2023（20）：66-69.

［作者简介］孙嘉洁，女，黑龙江海伦人，黑龙江倍丰农业生产资料集团有限公司，中级会计师，本科，研究方向：内部控制。