云天励飞(688343) 申购代码787343 申购日期3.24

公司决定申请首次公开发行8878.34万股人民币普通股（A股）。本次首次公开发行股票所募集的资金扣除发行费用后，将投资于以下项目：城市AI计算中枢及智慧应用研发项目、面向场景的下一代AI技术研发项目、基于神经网络处理器的视觉计算AI芯片项目、补充流动资金项目。

公司作为业内领先的人工智能企业，以人工智能算法、芯片技术为核心，为客户提供算法软件、芯片等自研核心产品，并可根据客户需求，将自身核心产品，外购的定制化或标准化硬件产品、安装施工服务等打包以解决方案的形式交付客户。

公司创始团队拥有丰富的处理器指令集和架构全流程设计经验，搭建了算法分析-指令集定义-芯片架构设计-工具链设计的AI芯片研发设计流程，基于对人工智能算法技术特点及行业场景计算需求的深刻理解，通过自定义指令集、处理器架构及工具链的协同设计，实现算法技术芯片化，提升芯片技术平台在产品和解决方案中的高效性及场景适应性。公司现阶段研发的可重定义AI芯片主要面向嵌入式前端和边缘计算应用，可灵活支撑多类算法框架，提高算法实现的效率，降低后台处理成本，具备高性能、低功耗、低成本的优点。

公司是业内较早实现动态人像系统在国内一线城市大规模落地的人工智能企业之一，在项目落地过程中积累了城市大规模业务场景与人工智能技术相融合的深刻理解，具备了大规模业务场景的解决方案落地能力。在面向业务场景的实践过程中，公司实现了多项核心技术及产品的产业化。目前，公司已经在智慧安防、城市治理、应急响应、智慧社区、智慧园区、智慧泛商业等领域陆续实现了场景业务落地。公司所积累的行业经验及场景理解，能够为公司未来技术研发及产品开发提供重要支持，使公司提供的产品及解决方案能更好地满足下游客户的核心需求。

“城市AI计算中枢及智慧应用研发项目”的实施，将有利于提升公司在数据采集、AI算力、调度分析、AI应用系统等领域的技术实力并丰富产品服务内涵，扩大公司AI应用系统覆盖领域。“面向场景的下一代AI技术研发项目”的实施，有利于在公司现有的视频全结构化技术基础上，提升算法的处理速度和精度，实现更加智能的大数据自动推理分析。“基于神经网络处理器的视觉计算AI芯片项目”的实施，将有利于完善公司“云、边、端”一体化协同战略布局，并满足市场对视频智能处理芯片在算法的多样性、准确性、算力密度及效能方面不断提升的要求。

技术风险、经营风险、内控风险、财务风险、尚未盈利或存在累计未弥补亏损的风险、运营时间较短，未来发展前景存在不确定性的风险、募集資金投资项目风险、发行失败风险。

（数据截至3月17日）