美SEC以“退市”施压中概股

赵觉珵 姜华

围绕在美上市的中资企业审计监管问题，美国继续向中国施压。美国证券交易委员会（SEC）当地时间3月30日宣布将百度等5家公司列入退市风险暂定清单，成为第三批被列入有退市风险清单的中概股企业。据报道，美方的理由是“北京拒绝允许美国官员审查公司的审计报告”。SEC主席加里•根斯勒接受美媒采访时表示，他不清楚未来相关中资企业的结局如何，并称“这取决于中国监管部门”。中国证监会国际部负责人3月31日回应称，中美双方都有意愿解决分歧和问题，最终结果如何，要看双方的智慧和初心。

据路透社报道，SEC披露的消息显示，百度、爱奇艺等5家公司3月30日被列入有退市风险的相关发行人暂定清单。此前，百济神州、百胜中国、再鼎医药、盛美半导体与和黄医药等5家公司，已经从暂定清单转入确定清单。

彭博社称，随着百度、爱奇艺等公司被列入相关清单，被美方标记存在退市风险的中企数量已达11家。美国监管机构宣称，根据2020年通过的《外国公司问责法》，如果外国上市公司连续三年未能提交美国上市公司会计监督委员会所要求的报告，SEC有权将其从交易所摘牌。不少分析认为，尽管上述法案适用于所有在美上市的外国公司，但其主要针对的是在美上市的中概股企业。

彭博社提到，SEC的措施将打击约200家母公司位于中国内地和香港特别行政区的在美上市企业。近年来，美国一直要求所有在美上市的企业均需允许被查阅审计底稿，但中美两国在这一问题上存在分歧。由于相关文件可能涉及公司商业机密，甚至国家安全，因此非常敏感。

在SEC更新退市风险暂定清单之际，该机构主席根斯勒接受彭博社采访时表示，“我们（美中双方）进行了深思熟虑、相互尊重且富有成效的对话，但我不知道这最终会走向何方。”根斯勒声称，只有完全遵守美国审计检查，才能让相关中资企业继续在美上市交易，“最终结果将取决于中国监管部门，坦白说，这对他们来说可能是一个艰难的抉择。”

3月31日，中国证监会国际部负责人在答记者问时回应称，自去年8月以来，中国证监会主席易会满和根斯勒主席已三次召开视频会议，商讨解决中美审计监管合作中的遗留问题。中方与美国公众公司会计监督委员会（PCAOB）更是进行了多轮坦诚、专业和高效的会谈，双方的沟通还将继续。双方都有意愿解决分歧和问题，最终结果如何，要看双方的智慧和初心。

上述负责人表示，对于一些企业被RPP列入有退市风险的清单，经向SEC了解，这是美国监管部门执行《外国公司问责法》的一个正常程序，列入清单的公司是否在未来两年真正退市，最终取决于中美审计监管合作的进展与结果。

上海财经大学金融学教授奚君羊3月31日对《环球时报》记者称，预计美国打压中国企业赴美上市的总体基调不会改变。随着美国持续收紧对中国企业的监管，中国企业不再选择美国上市，而转向内地和香港资本市场的趋势越来越明显。

除金融领域外，美国政府还继续在贸易领域对中国“开炮”。美国贸易代表戴琪3月30日在菌会作证时宣称，“中国没有迫于压力履行特朗普政府任内签署的经贸协议中的承诺，而拜登政府必须更直接地面对北京经济行为所造成的有害后果。”

据美国“政治”新闻网3月30日报道，戴琪在众议院筹款委员会作证时声称，“美国的战略必须扩大，不仅仅只是施加压力，迫使中国改变，还要能够强力捍卫美国的价值观和经济利益不受中国不公平经济政策和行为的伤害。”“政治”新闻网分析认为，戴琪的讲话透露出拜登政府这位首席贸易官员的态度出现转变，但她没有提出任何惩罚中国的新做法。相反，她只是重申，现有的工具无法达到此目的。

中国商务部新闻发言人束珏婷3月31日对戴琪的言论回应称，美国作为世贸组织成员，应该使其贸易政策和做法符合世贸组织规则，而不是另搞一套，以新的贸易政策做法之名，行单边主义、保护主义之实。她说，希望美方采取理性务实的对华经贸政策，与中方相向而行，本着相互尊重、互利共赢的原则，推动中美经贸关系健康稳定发展。这不仅符合中美两国和两国人民的根本利益,，也是国际社会的普遍期待。▲