煤炭企业财务风险控制策略分析

◎叶翎

作为经营着关系到国计民生的煤炭资源的煤炭企业，保持平稳、健康、可持续发展是每一家企业都应追求的目标，这就需要认真做好财务资金的监督与控制工作，预防、防范与清除财务风险，确保资金的稳定供给与良性循环。在经营过程中，由于煤炭资源的生产与销售极易受到外部环境与市场竞争的影响，价格波动较为频繁，而且还生产、加工处理、存储与运输过程中，都需要大批量资金投入，这就给资金供给与循环带来了巨大的挑战，也充满了一些风险因素，故此，每家煤炭企业都应重视财务风险控制工作，采取有效风险防范措施，充分发挥出管理者、财务人员与审计人员的集体合力，认真做好资金循环与供给过程中每个环节的监控与管理，确保资金运转的绝对安全，为各项工作的顺利推进、年度经营目标的实现提供有效的资金保障。

一、煤炭企业财务风险的定义及常见类型

1.煤炭企业财务风险的概念

煤炭企业财务风险指的是在煤炭资源开采、加工、提炼、存储、销售过程中，受到一些市场外在因素如市场价格震荡、利率变动、到期债务偿还等，给企业运行过程中资金供给而带来的不利风险因素，给年度经营目目标的顺利实现带来不利影响。经营过程中，任何一家煤炭企业都会遭遇到潜在的或现实的财务风险，这就需要建立起完善的内部控制、监督与审计机制，强化对资金循环过程中各个环节的有效管理，力争对风险要素做到可防可控。财务人员与审计人员也应通力合作，执行最新风险管理理念，重点关注关键环节中风险发生节点，进行分类汇总，构建出完善的风险预警机制，从而在源头上防范与化解相关风险。

2.煤炭企业常见财务风险类型

从风险发生情况来看，当前我国煤炭企业一般都面临如下几种财务风险。第一，外部市场环境风险，主要是行业环境、市场竞争变化所产生的风险，如原材料价格波动频繁、银行利率上涨等因素造成煤炭加工成本急剧上升，而销售成本却不能轻易上涨，就会过度占用流动资金。第二，宏观政策风险，随着行业发展的规范，国家不断加大对煤炭行业的管理力度，不断完善、修正各项管理政策，或者是下发一些指令性计划等，这就给煤炭企业的正常开采与加工带来不利影响。第三，投融资风险，相之于其他中小企业，煤炭企业的开采、加工与销售过程中，煤炭资源体量过大，必须占有巨额资金，几乎每家企业都面临一定的资金压力，为了有效缓解资金供给不足的局面，煤炭企业都会利用各种渠道进行投融资业务，一方面会给企业带来严重的利息负担，同时，一旦出现资金周转困难时刻，到期债务一旦无法及时偿还，就会产生难以估计的后果，这种风险因素就应引起高关注。除此之外，随着我国环保理念推行，环境保护意识空前高涨，相关机构对煤炭企业的开采、加工与存储的监管尤为仔细，每家企业都应树立绿色开采、安全操作、产能调控与扬尘处理等绿色环保意识，但是每一个环节任务的开展，就意味着一定量的资金投入，这也无形中加剧了财务风险，有可能造成流动资金供给不足后果的发生，也需要未雨绸缪，做好前提预判工作，从而提升风险防范与化解能力。

二、煤炭企业出现财务风险的原因探析

1.煤炭资源开采、加工与销售过程中形成的财务风险

煤炭企业的中心任务就是煤炭资源开采、加工与销售，这些流程都离不开管理人员、生产人员、财务人员与销售人员的精心付出，他们通力合作，制定出较为成熟的年度发展规划，确保各项任务的顺利推进，但是，由于管理思维、管理理念与管理方式的影响，一些方案与规划在实际执行过程中很有可能出现偏差，这就会带来一定的风险。具体而言，第一，部分企业财务管理与内部控制机制并没有及时更新、完善，也没能跟上及时变化的外在环境，就会影响财务核算执行效果，不利于流动资金的有效循环，影响了各项资金的使用效果；第二，尽管煤炭企业都按照相关机制的要求建立了风险防范机制，也重视风险防控工作，尤其是强化对重点环节的监控管理，但是，在实际工作中，由于专业风险管理人员比较缺乏，很多工作都交给了财务与审计部门，这就影响了风险防控的执行效果，以至于一些企业明知道债务风险，但是债务数量一直保持在高位，依赖高负债思维来缓解流动资金不足的问题，这也加大了风险防控难度。

2.外在市场因素所导致的财务风险

相对而言，煤炭企业在开采、加工与销售过程中存在的内部管理问题而产生的内部风险，由于市场外在因素所导致的外部财务风险更为严重，破坏程度也更剧烈，防控难度也更大。第一种就是因市场价格波动所产生的风险，由于竞争激烈，作为大宗原材料的煤炭资源，更容易受到市场价格波动的影响，销售价格一旦下滑，就意味着利润空间大为缩减，严重影响销售收入，但是开采、加工与员工成本并不能随之下降，从而导致财务风险。第二，银行利率变动所导致的风险，煤炭企业在开采、加工过程中，大型机械的采购、设备的更新与维护、前期调研勘察费用的投入等，每项业务都需要使用大批量流动资金，故此，每家企业都需要同金融机构保持着友好合作关系，需要申请大批量贷款资金，但是，这就增加了偿债压力与利息成本，如果银行利率变动，尤其是上升的话，就意味着大幅度增加了利息成本，从而增加了财务风险。第三，因通货因素而产生的财务结算风险，为了避免市场价格震荡、频繁波动所产生的不利影响，也为了稳定长期合作关系，我国煤炭企业一般都与优质客户签订长期合作的套期保值合同，来减轻价格波动对供求双方的影响，这种合作途径虽然有助于销售价格的相对稳定，有助于稳定销售利润，但是依然难以防范原材料价格上涨的影响，原材料价格一旦上涨，销售价格并不能立即调整，所产生的损失只能由煤炭企业承担，这也产生了财务风险。

三、煤炭企业开展财务风险控制中需要改进的环节

由于涉及到大宗资源的开采与交易，每家煤炭企业正常业务活动的开展都需要大批量资金投入，单瓶内部资金筹集也难以有效满足资金需求，故此，煤炭企业一般都依赖各类金融机构所提供的贷款服务，通过举借债务的方式来保证资金供给。这种模式有助于稳定流动资金供给，但是这也增加了偿债压力，尤其是一旦利率有所变动，发生上调行为时，就意味着会增加利息支付压力，占用流动资金，从而带来一定的财务风险，但是，不同于其他产品，煤炭属于国计民生的必备资源，不论存在何种困难，煤炭企业都应在约定的期限内完成交货工作，故此，为了稳定运行，确保煤炭资源的稳定供给，每家企业都应建立完善的风险防范机制，提升风险防范与化解能力。但是，从实际运行情况来看，部分企业在这一环节中依然存在一定的问题。

1.财务风险防范管理机制不完善

面临着激烈的供需压力，以及各行各业对煤炭资源的需求，我国各家煤炭企业主要工作重心都集中于勘探、开采、加工处理与销售环节，以保供给、稳需求为主，各项管理工作、管理机制建设也都围绕着开采与销售来开展，故此，内部管理机制，尤其是财务风险防控管理机制建设就稍显滞后，这就导致了部分企业没有按照相关要求来建立、完善财务风险防控体系，缺乏对于重点环节、关键时间点的风险预警提示工作机制，一些财务风险的防范主要依赖于财务与审计人员的直觉，这就不利于整体风险防控能力的提升，当务之急是建立起完善的财务风险防控管理机制。

2.部分企业对财务风险防控工作认识不到位

管理阶层的主要精力都集中在长远战略规划与年度经营目标的制定，对开采与加工处理过程的监控，确保向战略合作及时提供优质煤炭资源，故此，对于与这种战略性、全局性工作不完全相关的工作，管理阶层一般都交给专职部门处理，自然，财务风险防控就交给了财务与审计科室，这种做法无可厚非，但是不可避免的降低了风险防控工作的重要性，毕竟财务与审计人员不具备统筹全局的全局思维，也不具备集中、调配整个企业集团的各个部门、科室的权限，故此，难以开展全局性、整体性的风范因素排查，只能强化对关键环节的控制与监督，这就降低了财务风险整体防范效果，不利于风险因素的全面排查。

3.专业化风险防控人才数量不足

随着竞争的加剧、市场环境中不可控因素的种类不断变化，各种突发性、不可预测性的新型风险因素随时会出现，这就给煤炭企业的财务风险防控工作带来了巨大挑战，以前由财务与审计人员负责的工作机制已稍显落伍，故此，每家企业都应加大专业化人类引进力度，建立起高素质、专业化的综合性风险防控工作小组，来提升这项工作的专业化程度，制定出科学的风险规避、风险排查与风险处理工作机制，但是，由于薪酬待遇、晋升空间等现实性因素的印象，加之专业化风险防控人员本身都属于宝贵的稀缺人力资源，使得煤炭企业在专业化风险防控工作队伍建设中存在巨大难度。

四、新时代煤炭企业强化财务风险管理的实施策略

1.强化对资金支出与资金循环的监控管理

新时代煤炭企业各项经营目标的实现离不开有效的资金支出与必要的资金循环，这就需要强化对资金支出与资金循环的监控管理，在源头上预防与化解现实的或潜在的财务风险，确保资金平稳运转。第一，重视对投资行为的审批管理，煤炭企业的发展离不开投资活动的发生，投资行为也是一项宝贵的、能扩展利润空间的战略决策，但是，由于存在一定的不可控因素，管理阶层就应重视对投资行为的审批与监控管理，避免盲目投资、随意投资行为的发生，重大项目投资、尤其是涉及到大批量资金投入的投资决策，一定要经过董事会集体通过才能实施。投资行为发生后，管理阶层应加强对项目执行、实施过程与绩效结果等环节的考核力度，还应结合市场变动情况，随意调整与优化投资活动，及时审核投资绩效，一旦外在环境恶化，就应削减投资金额，必要时中断投资，以避免遭受更大的损失。第二，重视预算编制管理，从执行过程来看，部分企业之所有发生了财务风险，尤其是资金链条断裂的后果，在很大程度上就是由于偏离了年初制定的资金预算执行方案，随意、恶意增加项目资金支出，其实年度财务资金预算方案的制定，是经过管理阶层统筹考虑资金总额、年度发展目标、各个业务项目支出可能占用资金数额等客观数据而做出的科学方案，严格执行的话，可以保证项目资金的安全运行，一旦随意更改的话，就会增加不必要的支出，一旦资金供给不足，就得通过举债途径来弥补，这就会产生财务风险，故此，只有严格执行预算方案，非特殊情况绝对不能增加额外资金支出，确保流动资金的绝对安全运行。

2.强化内部控制管理

除了加强组织管理外，我国煤炭企业还应强化内部控制管理，通过有效的内审与内控来防范与化解财务风险。第一，优化董事会结构，随着改组、兼并与重组的加速推进，为了整体煤炭资源的行业整体优势，煤炭行业再次进入重组兼并战略发展机遇期，一方面有助于煤炭企业做大做强，但同时，重组后的企业集团需要一个融合、整合过程，这就需要优化董事会结构，规范董事会经营决策权力，确保董事会制定的经营决策符合重组后的集团实际情况，保证各项业务活动能在监控的范围内得以运行，也依法保证广大中小股东的合法权益。第二，强化监事会与内审科室的内控管理，监事会成员、内审人员应本着对国计民生战略资源稳定供给的责任感，不徇私情，严格执法，对一些舞弊行为敢于揭露，在源头上预防并杜绝潜在财务风险的产生，树立起煤炭企业良好的社会形象，更好地履行社会职责，回报各行各业的信任。

3.提升流动资金的使用效率，避免无谓支出导致的财务风险

首先，煤炭企业应根据自身经营特点与优势，选择资金成本最低的融资方式，使企业内部的资本结构更加合理，保证煤炭企业可以享受财务杠杆优惠，从而确保资金成本支出达到最低。其次，煤炭企业应科学地配置资金规模，采用“集中管理为主，虚拟归集为辅”的资金管理方式，确保资金管理的安全性。此外，还可以通过建立资金结算中心，开展统一集团授信，从而提高资金管理的安全性和资金的使用效率。

4.强化资产结构管理，优化资产负债机构

优化企业资产结构关系需要考虑企业的实际情况。煤炭行业本身属于重资产行业，固定资产比较重，投入大利润高，但近些年随着市场的调整，企业发展的方式出现了一些变化，包括投入与产出比固定化、投资项目投资长等实际问题，因此煤炭企业在投融资的过程中应进一步优化企业资产结构，在发展的过程中不断提升企业经济的管理水平，实现企业内部资产结构的有效控制，体现内控的优势与价值。优化企业资产结构，首先，要对企业投融资的情况进行合理的分析，内部控制强调自有资产和足够的流动性资金，确保企业发展过程中投融资不会影响到企业自身的发展。具体来说，企业在进行项目投资之前就应该围绕投资环境、投资规模、项目资产投入预算等各方面进行全面分析，做到每一个项目投资都要慎重。其次，企业应积极组建财务管理团队，就企业资产预算、投资、收益等情况按期提供真实有效的财务报表，为企业高层管理人员做出科学管理决策提供更加全面真实的数据支持。

五、结语

在新时代背景下，煤炭企业应认真梳理影响因素，提高财务风险防范意识，并结合自身生产工艺、风险管理需要建立内部控制制度，不断降低煤炭企业财务风险，从而确保煤炭企业可持续发展。