财务分析如何有效为 企业经营决策提供参考的探讨

李志杰

（四川香天下餐饮管理有限公司上海分公司，上海 200030）

财务报表分析目的是将财务报表数据转换成有用的信息，针对企业三大主表进行分析、评价，以揭示企业过去的业绩，展示现在的经营成果，预测企业未来绩效的发展趋势，以帮助信息使用者改善决策。另外财务分析还要结合非报表分析，多角度地为企业管理决策提供管理支持。常用报表分析方法主要有比率分析法、因素分析法、趋势分析法等。

一、企业经营决策中财务分析的作用

（一）为经营决策提供依据

财务分析结果是为企业经营决策提供数据支持，也是经营管理的重要依据，通过财务分析可以了解本期经营状况：如本期销售情况、生产情况、费用情况、利润完成情况，可以帮助企业管理者做出相应的管理决策，同时可以反馈前期决策的正确与否。通过财务分析，企业管理层可以了解到诸如以下信息：收入下降、成本增加、费用超标，利润下降、法律纠纷等信息，通过调查分析可以了解到对上述经营效率效果的影响因素，属于外部原因，要具体分析是机会还是威胁，机会要加以利用，威胁要尽快调整，以便更好地应对。属于内部原因，加强内部管控，以保证其与企业战略的发展目标一致性。

（二）经营管理的重要抓手

在企业经营决策中，财务分析是企业经营管理的一个重要抓手，需要不断地提高财务分析的科学性和有效性，通过为企业决策提供有价值的信息，从而提高企业的运营管理效率效果。因此企业需要一个有效的财务分析，它需要将企业的运营管理理念融入财务分析管理策略中，打破惯性的财务局限性思路和视野，需要将财务分析站在企业运营管理、战略发展角度和视野上，结合实际运营进行有意义、有价值的分析，只有融合了企业的经营策略的财务分析，才能成为一份高质量的财务分析，从而能更好地为企业经营管理服务。

（三）完善企业内部管理

财务分析可以通过预算完成率分析，为企业管理者反馈绩效完成情况，从而反映企业内部管理效率效果。如提高应收账款周转率管理、存货周转率管理、流动资产周转率管理、长期资产周转率等。只有针对内部管理问题不断完善，不断加强内部价值链的管理，企业的内部盈利能力才能真正得到提升。

（四）加强企业财务风险控制

通过对企业短期偿债能力、长期偿债能力进行财务分析，可以使企业管理者对企业负债的管理情况有所掌握，包括融资能力、企业偿债能力的信誉等等，以此可以对企业的财务风险进行管控，设置并且实时调节企业的资产负债率，使企业财务风险保持在一个适度的指标值范围内。

二、企业经营决策中财务分析的不足

（一）管理层不重视、对财务分析的认知度不足

大部分企业高管对财务分析的认知还停留在财务做账报税的层面，并不了解到财务人员提供分析报告对企业财务经营决策的意义。企业追求的是利润，追求企业价值最大化，因此企业高层更关注企业的销售、生产等业务部门，认为财务记好账、报好税就完成任务了，财务分析跟业务关联性不大，起不到提高利润的作用；还有些高管认为财务分析结果会束缚他们手脚，会将企业经营决策框在一个财务分析结果所界定的框框内，不能更好地开展业务，从而否定了企业运营管理中财务分析这个重要且有效的管理工具的存在，因此对财务部门提供的财务分析漠不关心，持一个消极的管理态度，从而导致对财务分析的不重视。

（二）企业财务制度不健全、专业财务人员不足

因为企业高层管理者对财务分析的消极态度，财务部门也会忽视财务分析制度的建设，更没有很好地发挥财务部门对企业经营管理的辅助作用。 目前大部分财务人员未站在企业管理者角度了解企业经营业务，就不能够结合实际业务活动对企业实际经营状况进行及时、有效的分析，不能提供有意义、有价值的财务分析报告 ，使得业务部门和管理部门意识不到财务分析的价值，从而减弱了财务分析工作对企业经营决策的影响。目前大部分财务人员更多的是处理账务业务，对提供一份科学、有效的财务分析报告能力有所欠缺，要么提供的是根据财务报表上的相关数据的公式化分析，提供的分析报告过于专业、对计算结果和采取的解决措施生搬硬套，要么提供的分析报告简单，流于形式，无法真正提供出一份能够帮助企业经营管理者做出正确决策的数据依据。

（三）财务分析不能与实际经营活动紧密结合

目前大部分财务分析主要是报表分析，财务人员通过报表取数，大多是公式化和表面化的静态分析，不能紧密地与实际经营活动相结合。然而一份以报表数据为基础，以实际经营活动为灵魂的财务分析报告才是一个科学的、有效的财务分析，才能为经营管理提供支持。例如利润完成率分析，通过报表可反映利润率降低，收入下降、成本升高导致；如果结合实际经营活动，可发现收入降低，是因为本月成本上涨、单位售价提升，导致销售量下降；成本上升，是因为更换供货商，采购替代原材料价格上涨，生产部门对于新采购原材料生产技术数量，导致非正常损耗上升，导致成本上涨；再如对生产情况不了解，在对固定成本、变动成本的界定不了解，则会导致生产产品的单位成本不能真实反映实际情况等。财务报表的分析数值不能与企业实际经营活动联系起来，则分析就失去了实际意义，一份脱离了实际经营活动的财务分析是无法揭示问题实质的，就无法更好地为企业管理决策提供参考。

三、财务分析为企业经营决策提供参考的对策

（一）提高企业管理层对财务分析的重视程度

被企业管理层认可并重视起来，就要求企业的财务基本流程被管理层所了解、熟悉并支持；同时将财务分析对企业决策的重要作用充分的、及时地展现给企业的管理层，从而促使管理层尊重财务分析的客观事实，并积极协调各部门对分析结果进行绩效考评，根据财务分析结果所发现的问题，提出相应的解决方案。

（二）建立规范财务制度， 提升财务人员素质

企业应该建立健全财务管理制度，加强财务分析工作的监督管理。完善的财务制度可以规范财务工作，提高财务工作人员工作效率及工作能力。企业可以通过建立规范化精益化的财务管理机制，为财务分析工作做好保障。

财务分析是一个科学细致化的工作，对财务人员的能力要求是相对比较高的。针对企业财务人员素质无法满足情况，首先，企业要通过有针对性的培养方案来提高财务人员的专业能力素质，定期组织外出学习、聘请专业老师内部培训，以不断提升个人能力素质。其次，健全的财务考核奖惩机制是可以提高财务人员的工作积极性和责任心，同时一个合理的奖惩机制，也更有利于企业吸引更专业的财务人员的加入，通过这些完善的方法为企业组建一支专业化的财务人员团队，从而更好地财务分析工作，为企业的经营决策做好支持工作。

（三）联系实际经营活动对各项指标进行针对性、深入性分析

1．联系实际经营活动针对性分析

财务分析报告，是企业经营状况和成果的总结，因此就要求财务分析必须围绕企业的生产经营活动进行。财务分析以报表基础分析数据作为分析起点，通过对经营活动的充分理解并且融入其中，将数据分析贯穿于整个经营活动，从而为经营决策提供科学的可靠的各角度的数据。在融合实际业务活动过程中，可以通过在经营业务关键流程上设置相应指标值，作为财务分析的关键内容。财务人员有必要经常参与实际业务活动，尤其是企业重要的业务活动要主动参与，在参与活动同时要将财务分析同步跟进，这样的财务分析才更能具有针对性。 例如销售收入的分析，除了报表上可获得的财务指标，还需要进行针对性分析：本期回款的销售额，回款率情况？未回款的是否都有相应赊销授权审批，实际产生的折扣是否都在相应的授权范围内，收入下降是否是由于品牌受影响导致，等等分析内容，只有结合实际业务活动并针对性的分析结果，才能够为经营决策提供帮助。

2．对各项经营指标深入分析

成为科学有效的财务分析体系决定了财务分析的实际意义，它要求对各项指标进行深入详细分析。在进行财务分析的时候，首先，要将突发性的、不经常发生的项目指标的影响剔除掉；其次，分析选择的基数要有可比性，或者运用最近几年的平均值；再次，具体分析项目时要考虑具体指标的各个影响因素及其重要程度；从次，分析指标时，同时要考虑指标的相互影响程度，以及对实际经营的联动影响程度，通过将变动结果与实际结果比较找出差异变动，从而可以直观的揭示出经营活动的实质问题所在；最后，财务分析也要结合非财务指标，通过非财务指标的分析可以弥补财务分析指标分析的不足，从而可以更全面的反馈各指标对经营活动所有影响。例如：应收账款周转天数，是不是越低越好呢？如果赊销有可能比现销更有利，则周转天数就不是越低越好；此外，收取现金时间的长短和公司的信用政策也有关；通过数据分析，公司通过决策可以选择一个适合公司的信用政策。净利润率降低，不光要考虑收入下降问题，还要考虑是不是品牌影响力下降了，营销是否做得不到位，还是内部成本控制出现问题。

四、结束语

企业经营决策中要求决策者掌握过去，把握现在，通过预测规划未来，而财务分析恰恰就可以帮助解决以上问题。作为一个重要的经营管理工具，需要不断地发现财务分析的不足，及时采取措施，修正财务分析工作，结合企业实际经营完成符合企业自身发展需要的财务分析报告，及时、有效的为企业的经营决策提供科学的数据依据。