展望全球商用飞机市场 机遇与挑战并存

周恒 习文静

窄体机市场受疫情影响相对较小

从整体市场情况来看，空客新老机型更替加速，A321neo和A220-300交付量逆势增长；波音年度交付量创新低。

2020年全球窄体干线客机实现交付509架，同比下滑35.7%。除空客A320neo和A321neo外，其余机型年度交付量均在30架以下。A320neo和A321neo成为全球窄体干线客机市场中最受欢迎的机型。2019年年底A321neo储备订单已接近3000架，虽然疫情对全球民航市场形成较大冲击，但出于对后疫情时期的良好预期，2020年A321neo飞机交付量同比增长6%。此外，得益于良好的经济性和航线适应性，A220-300也成为航司替代老旧中小型窄体客机的主力机型，2020年交付量也实现了逆势增长。主流窄体干线飞机进入加速换代周期，搭载新一代发动机的A320neo和A321neo2020年共交付429架。与之形成对比的是，2020年老款A320和A321交付量仅为11架，交付规模不足新款机型的3%，2020年波音737老款机型中仅有2架波音737-800飞机实现交付。

2019年波音737MAX全球停飞影响尚未消散，2020年新冠疫情使波音公司雪上加霜，波音公司在窄体干线客机市场交付几乎停滞。直到2020年11月，美国联邦航空局批准波音737MAX复飞，波音737MAX恢复交付，并在12月实现交付26架。

宽体机市场疲软

受新冠疫情影响，各机型交付量大幅缩水。空客重新夺回领先优势，宽体货机市场总体较稳定。

2020年全球宽体飞机交付量仅为132架，重新回落到2005年的交付水平，其中80%以上的機型的交付量较2019年下降50%以上。为应对疫情危机，波音公司不断削减宽体客机产能，波音777年度交付量降幅接近80%，波音最受欢迎的机型波音787-9首次跌入百架交付规模，交付量缩水2/3。空客交付量最大的A350-900客机交付量也下滑超过50%。

2012年以来，波音在宽体机市场一直占据优势，且年度交付量一度领先空客近90架。随后，波音787系列飞机交付量逐渐下滑，A350系列飞机交付量稳步增长，波音与空客的差距不断缩小。2020年全球民机市场遭受重创，空客共实现交付宽体客机75架，实现了对波音的反超。空客旗下A350-900市场份额增至32.6%，首次超越波音787-9，成为市场最受欢迎的宽体客机。

虽然国际航空运输协会（IATA）预测2020年全球航空货运周转量将下滑11.5%，但远远好于遭受重创的民航客运市场66.3%的下降预期。2020年全球货机市场受疫情影响较小，全球共交付新宽体货机47架，较2019年减少了6架，但相比2018年增长了8架，交付水平总体较为稳定。波音777F和767F仍是市场最受欢迎的货机型号，两款机型市场份额超过87%。

支线飞机市场持续下滑

喷气支线飞机市场降幅扩大，中俄产飞机逆势增长。2020年，全球喷气支线飞机交付量为94架，比上年减少29.3%，延续了下降趋势且降幅进一步放大。其中巴航工业的E系列支线客机交付量降幅超50%，其主要竞争机型——庞巴迪的CRJ系列飞机交付量也缩水近80%。得益于中国商飞产能的逐步提升，2020年ARJ21客机共交付22架，同比增长83.3%， 俄产Superjet100客机也实现了逆势增长（2019年该机交付了7架，2020年交付了17架）。

涡桨支线飞机市场下滑超7成，ATR交付量仅为个位数。在疫情和低油价的双重影响下，2020年全球涡桨支线飞机仅交付21架，同比下滑73.8%。由于市场需求大幅萎缩，昔日最受欢迎的ATR72飞机年度交付量仅为5架，而庞巴迪Q400成为交付量在10架以上的唯一机型。

窄体机市场展望

波音短期内难以扭转窄体机竞争劣势。2019年波音737MAX经历了至暗时期，除全球停飞外，新增订单也缩水超9成。2020年随着波音737MAX在美国获批复飞，其年度新增订单再次回升至百架以上，约为2019年新增订单的3倍。但2020年波音737MAX订单取消率高达14%，订单取消量达到了当年新增订单量的6倍。相比之下，虽然受疫情影响，A320neo系列飞机2020年新增订单大幅下滑，但近300架的订单量仍然为波音737MAX同期订单量的3倍。而从近11年的累计订单量来看，A320neo系列相比波音737MAX系列多出约1700架。 因此，即使波音737MAX复飞之后市场会持续逐渐好转，但短期内波音仍难扭转其在窄体干线客机市场的竞争劣势。

空客产能不足或将面临订单流失风险。截至2020年底，空客窄体干线客机储备订单已积累至6356架，其中A320neo系列客机储备订单就高达5825架，即使按照疫情之前A320系列飞机每个月60架产能计算，要消化完当前的储备订单就需要8年多的时间，而在全球疫情尚未进入拐点的情况下，空客及其供应商都无法按照最大产能推进A320neo的生产，漫长的等待时间会阻止航空公司下新订单，并且在竞争机型波音737MAX逐步恢复交付的情况下，可能导致A320neo订单流失。

宽体机市场发展减缓

展望未来幾年，宽体机市场新增订单下降超8成，储备订单持续走低，波音空客各占半壁江山。

疫情对跨国旅行产生了重大影响，各国均加强了入境航班限制，主要服务长途国际航线的宽体干线客机市场受疫情影响较窄体客机更为严重。2020年全球宽体干线客机新增订单51架，同比下滑85.2%，创近10年新低，其中波音787和A350系列飞机订单降幅分别为73.6%和80.7%，空客新一代A330neo客机仅获得来自格陵兰航空公司的1架新订单，而波音777系列飞机2020年未获得新订单。

2020年波音和空客的年度交付量都不及预期，储备订单也持续下滑。目前波音和空客在宽体干线客机的储备订单分别为837架和800架，基本各占一半市场份额。旗下主力机型波音787和A350的储备订单分别为511和505架，表现相当。可以预计，在疫情后的经济复苏时期，两大巨头在宽体干线客机市场的争夺将愈加激烈。

在疫情大流行之前，全球航空货运业已面临严峻的挑战，美国贸易战、宏观经济不确定性以及英国脱欧使全球贸易局势不容乐观，2019年全球航空货运市场已进入低谷。2020年随着全球范围内重要医疗物资运输需求的大幅提升，全球航空货运市场的发展颓势得到有效缓解。2020年全球宽体货机新增订单23架，同比下降17.9%，远低于2019年66.3%的降幅，全球宽体货机储备订单仍然有近100架的规模。

支线飞机市场机遇并存

喷气支线飞机新增订单下降超6成，ARJ21储备订单全球领先。2020年全球喷气支线飞机新增订单为66架，同比下降65.4%，其中62架订单来自于俄产的Superjet100客机（占93.9%的市场份额），且Superjet100客机新增订单中有61架都来自于俄罗斯本土的红翼航空公司。此外，ARJ21和E195-E2客机2020年分别有2架新增订单。因为已进入换代周期市场，市场保有量最大的E175和CRJ900都没有获取新订单。截至2020年底，储备订单最大的喷气支线机型是ARJ21，共有252架确认订单，其中250架都来自于我国国内航司。

涡桨支线飞机新增订单屈指可数，ATR72货机未来可期。受市场需求大幅萎缩影响，2020年全球涡桨支线客机新增订单继续下滑，全年订单量仅为6架，其中5架来自于ATR系列客机，1架为中国的新舟60客机。由于新机交付量很小，2020年底全球涡桨支线客机储备订单相比上年仅下降16%，为252架。此外，截至2020年底，ATR72-600F货机有29架储备订单，虽然目前只有联邦快递的订货（2020年12月，ATR向联邦快递交付了首架新研涡桨货机ATR72-600F），但其作为当今市场上唯一的新型支线货机，将重点服务于小型社区，与大型货机形成货运业务的干支互补，未来发展可期。

对我国民机产业发展建议

2020年，全球民机市场遭遇了史上最大危机，航线停飞、航空公司破产、新机订单跌入冰点、民机产能不断下调。在当前的历史时期，危机往往与机遇并存，我国要依托国内民机市场优势，坚定不移地推动我国民机产业的发展。

不仅要加快新机研发和在产持续改进，为市场复苏做准备；而且加快民机供应链优化进程，保障国产民机顺利研制；当然也需要抓住国内市场机遇，加大对支线航空的支持力度。

2020年全球民机市场需求下滑显著，但这种下滑是被动的，一旦疫情得到较好控制，全球经济实现增长，市场需求将得到释放，民机产业也会重回上升周期。当前的危机为国产民机发展创造了机遇，我国要加快C919、“新舟”700等飞机的研制进度，补齐国产民机产品序列，并持续改进ARJ21、“新舟”60/600等在产机型，不断提升国产民机市场竞争力，为新一轮民机市场复苏提供高质量的产品。

美国对华的技术封锁以及原特朗普政府主导的“去全球化”，使国产民机发展面临巨大的风险。2020年初美国首次传出限制出口C919配套发动机，随后多次更新“实体清单”或“MEU清单”等以限制高科技产品对华出口。虽然历史经验已证明成功的民机型号都离不开国际合作，但强大的自主研发能力才是我国民机产业崛起的重要保障。因此，我们要坚持“两条腿走路”，一方面，我国要加大对民机核心系统和零部件的国产化研制支持，另一方面，要积极与相对友好的国家合作寻求替代方案，为国产民机研制保驾护航。

目前全球新冠疫情还尚未进入拐点，相比之下国内疫情防控总体比较平稳，综合判断，2024年之前中国航空客运市场将以国内航线为主，为国内支线航空的发展带来了机遇。当前全球支线飞机市场并没有形成垄断，国产ARJ21客机运营机队不断扩大，产能逐步提升，为我国民机产业发展奠定了基础、树立了榜样，而随着我国更多中小城市机场完成建设和航线开通，支线飞机市场需求将不断增长。因此，国家应继续在支线飞机运营和研制等方面加大支持力度，开创国产支线飞机发展新局面。