企业供应链金融的财务管理与风险

刘松慧

摘 要：供应链金融是银行向核心企业、上下游企业提供金融产品和服务的一种融资模式，也是中小企业解决融资难题的重要渠道。本文分析了企业供应链金融面临的风险，提出了企业供应链金融强化财务管理的措施，期望对提高企业供应链融资风险防范能力有所帮助。

关键词：企业  供应链金融  财务管理  风险

一、企业供应链金融面临的风险

（一）应收账款融资风险

在供应链金融中，应收账款融资是指上游企业对核心企业提供赊销，当应收账款数额过大造成上游企业资金周转困难时，可利用上游企业的应收账款向银行或拥有保理资质的供应链贸易企业进行融资，使上游企业可以获取短期资金。在基于供应链金融模式的应收账款融资中，企业面临着一定的财务风险，若核心企业在规定期间内未能支付赊销款项，或核心企业偿债能力下降，或上游企业因经营不善陷入资金周转困境，则都会增加应收账款融资风险。

（二）存货融资风险

在供应链金融中，存货融资是指上下游企业存货量较大导致资金周转压力增大时，企业将存货、商品或仓单作为抵质押物向银行申请贷款，并将抵质押物交由银行指定的第三方物流监管机构进行监督的一种融资模式。在存货融资过程中，如果上下游企业出现违约行为，则会由核心企业承担还款责任，或者由核心企业直接回购上下游企业的抵质押物，进而增加了核心企业的财务风险。

（三）预付款融资风险

在供应链金融中，预付款融资是指上游企业将预付账款作为质押物，向银行申请贷款，并由核心企业承诺回购商品的一种融资模式。在该融资模式中，上游企业抵押的货物要存放在银行指定的物流监管机构，核心企业掌握抵押货物的实质性货权。但是，一旦出现质押物市场价格大幅度波动，导致质押物贬值，则会给企业带来预付款融资风险，造成企业经济损失。

二、企业供应链金融的财务管理措施

（一）构建财务风险防范体系

在供应链金融模式下，企业要增强风险防范能力，结合自身的实际情况，构建起一套完善的财务风险防范体系，借此来提升内部控制水平。供应链金融是一项风险相对较高的业务，虽然高风险意味着高回报，但前提是要保证风险在可控范围之内。因此，企业在建立财务风险防范体系时，应当对供应链金融的复杂性予以充分认识，并对其中存在的风险因素进行分析，通过风险评估，为防范措施的制定提供可靠依据。由于供应链金融业务会不断地发生变化，从而使得其中的风险具有了动态性的特点，所以在财务风险防范中，企业应对供应链金融业务的开展进行实时跟进，建立动态风险防控系统，这样当风险出现时，能够最大限度地降低企业损失。

（二）健全财务内控制度体系

在供应链金融模式下，企业要进一步规范财务内控制度建设，提高财务内控制度执行效率，有效规避供应链融资风险。具体措施如下：企业应当按照供应链金融业务的性质，以预算管理、财务审计与审批作为立足点，并遵循科学合理、切实可行的原则，对财务内控制度进行建设。在这一过程中，企业应采用“条块结合”的方法，其中的条是指按部门，块则是按供应链金融的单独业务开展内控管理工作，由此可使企业财务内部控制有据可依。由于财务内控的执行是整个财务内控制度得以有效落实的关键环节，所以企业必须对此予以高度重视，建立更新变动机制，编制合理可行的执行计划，确保财务内控执行的规范性，提高财务管理水平，从而达到规避供应链融资风险的目的。

（三）建立财务信息共享平台

为有效规避因信息不对称带来的企业供应链金融风险，企业应建立起财务信息共享平台，实现金融机构、核心企業、上下游企业和第三方物流企业在平台上的信息共享。供应链上的企业可利用财务信息共享平台上的信息做出生产经营决策，合理安排资金资源配置，根据合作企业的财务状况和经营业绩确定是否实施供应链融资策略，避免出现盲目融资行为。

三、结束语

总而言之，企业要合理利用供应链金融模式缓解资金压力，使企业获取短期资金用于正常生产经营业务的开展，帮助企业走出短暂性的资金周转困境。在供应链金融模式下，企业要建立健全财务风险防范体系和财务内控制度体系，并且搭建起财务信息共享平台，从而有效防范供应链应收账款融资风险、存货融资风险和预付账款融资风险，不断提高企业融资风险管控能力。

参考文献

[1]王喜龙.浅析企业供应链融资及其风险控制[J].现代经济信息，2019（3）：32-34.