我国互联网金融的风险及防范

高畅 东北农业大学

互联网金融主要是指互联网相关行业和传统金融机构相结合，利用互联网的技术功能，在互联网平台上所形成的具有融资、投资、消费支付等相关服务功能的新型金融运行模式，是以互联网为技术手段进行金融活动的总称。互联网金融便利了传统金融交易的操作流程，简化了繁杂的交易步骤，其服务领域不断扩大，已成为我国金融业的重要组成部分。

一、我国互联网金融的主要发展模式

（一）第三方支付平台。第三方支付是指具备一定实力及信誉保障的非银行机构，通过与商业银行建立合作，实现网上对接，使用户与银行结算系统在线上完成交易。传统的第三方交易以“淘宝”“京东”等电商平台提供的线上支付服务为代表，迅速融入到居民生活中，得到广泛应用。据统计，2014-2018年，中国移动第三方支付的用户规模增长3.6亿，市场规模迅速扩大。同时，以线上支付为基础，线下支付的功能不断发展完善，我国第三方支付逐渐形成产业化发展。

（二）P2P网贷平台。P2P即peer-topeer，指交易双方进行的点对点连接。P2P借贷平台以第三方网络为媒介，实现借款人与投资人之间的直接借贷行为，由借贷双方自由竞价，撮合成交。在此交易过程中，网贷平台为贷款人发放借款标的，吸引借贷人对此标的进行竞价，为双方提供信息流通交互及价值认定，促成交易的完成。网贷平台不实质参与到借贷利益链条之中，借贷双方直接发生债权债务关系，网贷平台则收取部分手续费。P2P网贷具备操作流程简单，成本低，收益高等优点，既满足了中小企业资金链的运转需求，又使资金的投资效用得到充分发挥，极大地提升了金融系统的活力。

（三）众筹平台。众筹指利用网络平台发布众筹项目，向社会群众募集资金，满足企业的融资需求。网站平台为筹资人发布众筹项目，当募集资金达到目标金额时，资金从众筹账户转到筹资人账户，同时平台收取部分费用作为收益。众筹具备门槛低、依靠大众力量、可操作性强的特点，优秀的众筹项目往往会为社会带来潜在的经济价值。

二、我国互联网金融发展模式的风险分析

（一）第三方支付平台的可操作性风险。在用户使用第三方支付平台的过程中，部分平台方将有权对客户的各类隐私数据进行采集、利用，其可操作性将很大程度上造成用户信息的外泄。如支付宝在年度账单协议中表明，签署该协议后，支付宝有权向第三方商家提供用户信息，这表示支付宝将会对用户的信息进行计算机整合、分析，并推送给其他平台合作机构。同时，由于第三方支付平台的用户数量庞大，互联网漏洞层出不穷，任何操作方面的失误都有可能导致危机。

（二）P2P网贷平台的信用风险。近年来，由于P2P网贷平台门槛较低，借款用户信誉不高，导致失信事件频繁发生。该平台缺乏对借贷双方合法权益的保障，没有建立完善的信用体系，当借贷其中的一方出现问题时，交易便会被迫中断。且该平台受外部经济影响较大，当企业经济效益下降，大规模融资借款无法归还，导致资金链运转困难，信用风险爆发。

（三）众筹平台的欺诈风险。众筹依托互联网平台地快速发展，成为互联网金融发展模式的代表，其便利的操作手段获取了大量投资者的青睐。然而，众筹平台机构欠缺专业能力，作为新兴的互联网金融行业，其风险识别、防范能力较差。同时信息披露制度不完善，导致机构和客户的信息不对称，当出现监督失误时，很可能触犯法律底线，存在欺诈风险，涉及非法集资。

三、我国互联网金融的风险防范策略

（一）健全互联网金融法律法规

加快健全互联网金融的法律法规，完善监管体系，立足当前金融市场，制定符合当前金融环境的细则，让互联网金融行业的发展做到有法可依。同时，建立一套严格的市场准入机制，提高市场准入门槛，实现资金供给者的有效竞争，并对我国互联网金融市场中的用户进行资产和信誉的评估，健全信用评估和担保体系，避免以P2P借贷和众筹为代表的互联网金融市场鱼龙混杂。另外，明确不同类型的互联网金融犯罪所承担的刑事或民事责任，明确其罪名及处罚力度，达到警示作用。要积极采用法律手段，抑制和防止金融市场上非法违法行为的发生，严格防控互联网金融监管漏洞，打击互联网金融犯罪。

（二）建立长效的互联网金融监管机制。在国务院金融稳定发展委员会领导下，建立长效监管机制，明确相关金融监管部门的监管职责，各部门间明确分工、协调合作，避免监管混乱，重复监管或监管空位等问题的出现。

强化自身风险监管意识，对于监管过程中潜在的薄弱和空白环节，要给予重视和改进，如P2P网贷平台的退出机制、众筹诚信体系建设、第三方支付渠道的安全，保证用户的个人隐私不被泄露。同时，建立完善的机构考察系统，对各机构进行合理的市场风险评估，考察其对于风险的应对能力和承担能力。

（三）提高互联网金融风险监管的技术能力。在互联网金融不断发展的同时，风险监管的技术能力也应紧随潮流，不断提升。充分利用大数据、云计算等互联网技术，为金融机构在风险管理的过程中提供技术支持。大数据技术可以帮助计算、分析运行数据，及时发现互联网金融市场内存在的异常交易行为，并进行干预整改，通过对检测数据的分析，不断优化检测系统。同时，完善互联网金融的保护系统，建立防火墙机制，保护交易用户的信息安全，是构建和完善互联网金融安全体系的重要保证。