“网联时代”即将开启

刘平

网联上线已经有了明确的时间期限，第三方支付机构直连银行模式进入倒计时。

当下，支付机构正在紧锣密鼓忙着接入，然而，“马云马化腾哭了”、“支付宝微信支付被收编了”、“银联多了个亲弟弟”……诸如此类标题的新闻炒作，充斥着网络和自媒体。

客观地说，网联上线的确会对第三方支付市场格局带来重大影响。市场变局在即，各方必须尽快适应这个新事物，迎接一个新时代的来临。

央行为什么要引入网联？

有人可能会问，不是有个银联吗，为什么还要搞个网联？

其实网联之所以出世，确实跟银联有关。因为网联成立，就是为了让“直连”寿终就寢。而以支付宝、财付通为代表的第三方支付机构“创造”直连银行这一模式的初衷，就是为了绕开银联，以省去当时“7：2：1模式”下的银联分成，节约支付成本。

直连银行这一模式，从操作上来说，就是用户在支付公司开立虚拟账户，支付公司再利用其跟很多银行建立合作关系，在各行开设账户以完成汇款，同样达到跨行转账的目的。

打个比方：你从自己的中行账户向朋友的农行账户转账，如果是传统的银行卡汇款，这笔钱从中行出来后，进入银联的清算系统，然后到达农行。

但第三方支付不是这样完成的。以支付宝为例，你通过支付宝从中行转出的钱，进入了支付宝中行账户；然后，支付宝从自己的农行账户，给你的朋友打了一笔相同金额的钱。这样，支付宝用两笔同行转账，“模拟”了一次跨行汇款，绕开了央行的清算体系。

原本是一笔跨行汇款，但是经过支付公司技术处理，银行、央行所看到的，只是两笔同行转账业务，类似于支付宝账户的提现或充值，完全看不出这一业务本质。而如今直连银行模式竟已成为行业标配。

还有一个重要背景，就是我国第三方支付市场发展迅猛，据网联筹备组负责人董俊峰介绍，从2013年到2016年，中国第三方支付机构年处理业务量3年增加了7倍，这种势头令人咋舌。央行最新数据显示，第一季度非银行支付机构处理网络支付业务9470.90亿笔，金额 26.47 万亿元，同比分别增长 60.13%和 42.47%。

近年来互联网巨头们对于支付市场的疯狂争抢，也从侧面证明了第三方支付的热度。

网络支付业务飞速发展，促进了经济发展，便利了日常生活，但也带来了一些突出问题，例如备付金的预付价值归属和安全问题、交易游离监管之外问题、支付机构违规从事跨行清算问题以及多头连接导致社会资源浪费等问题。

此外，越来越多的人已经习惯和偏好网络支付，成了一种趋势和潮流。以往支付公司的使用场景主要集中在互联网支付、手机互联网支付等小额领域，潜在风险并不可怕。但随着支付公司开始进军线下支付市场，虚拟账户的使用场景大幅扩大，风险问题已不能回避了，从源头上将第三方支付纳入统一监管的必要性日益凸显。

针对这些风险和问题，央行提出了包括加强监管、备付金集中存管以及建设网联平台等在内的一系列风险处置专项方案。

大量第三方支付机构通过在多家银行开设备付金账户，绕开银联，形成直连银行的现有模式，实现资金的跨行清算，变相具备了清算职能。在这一模式下，无论是信息流还是资金流，都在第三方支付系统内循环，且每家第三方支付机构的信息流还分别独立，产生了“信息孤岛”。

“在全球任何国家，清算业务须具备持牌营业许可，清算机构在各国历来都被视为金融基础设施而受到严格监管；而支付机构不具备清算牌照，存在超范围经营的违规事实。”网联平台筹备组组长董俊峰曾公开表示。

央行推动网联成立，将纠正支付机构违规从事跨行清算业务，改变目前支付机构与银行多头连接开展业务的情况；有利于监管部门对社会资金流向的实时监测，及早发觉潜伏中的风险。所有交易通过平台接入和清算，提高了效率，也防止了支付机构挪用客户备付金，以保障用户利益。

网联平台将通过提供统一公共的转接清算服务，实现资金清算的规范化、透明化、中心化运作。这或将终止目前第三方机构野蛮生长的局面，有利于整体行业的“长治久安”。

今年7月召开的第五次全国金融工作会议，把主动防范化解系统性金融风险放在更加重要的位置，提出对互联网金融“加强监管”。会议闭幕这一天，央行金融研究所所长孙国峰在一个公开论坛上语出惊人：要警惕数据寡头出现！他指出，数据垄断比技术垄断更难突破，容易产生所谓的数字鸿沟问题，形成“信息孤岛”。金融数据依赖于大数据，“信息孤岛”的形成不利于行业良好的发展行业、生态。

基于这个角度，网联的上线实现了第三方支付交易数据的集中化，消除了“信息孤岛”，同时监管机构在第三方支付反洗钱、交易合规性检查等方面也有了具体的抓手。

目前市场上还有一些说法，比如“‘大数据都要收归央行”、“网联截留支付信息，支付巨头数据优势不再”等等，其实这些说法并不准确。由直连到间联，支付结算的环节拉长，但支付机构作为交易发起方仍然掌握核心的交易信息。唯一的不同在于，原来只有支付机构掌握这些信息，现在央行和网联也能看到这些信息，这对支付机构自身的信息积累而言，并无本质的损害。

此外，从建立更加强大统一的信用机制角度来看，央行有征信系统，这基本都是银行体系贡献的；而阿里巴巴、腾讯、京东等都有相应的信用数据。网联上线后，有利于建立更大的数据库，形成真正的大数据信用体系。

网联会给市场和公众带来什么？

网联会给支付市场格局带来什么变化？业内资深人士金亦冶有五个判断：

其一，拉平第三方支付公司的银行端对接能力。

之前的直连银行模式，每一家第三方支付公司对于银行接口费用的谈判能力差别很大。交易体量越大银行给的成本越低，有的银行为了拉储蓄，很多接口都是包年甚至免费的。

网联上线将让这种差异化缩小，这对中小第三方支付公司是好事情。可以预见会有一个统一的梯度报价出现，这也意味着支付行业靠费率差的商业模式会越来越难。endprint

其二，第三方支付公司会有一轮洗牌。

品牌升级变得很重要，无论C端还是B端，客群识别度成为竞争力。网联本身俨然是通道，再多一层通道的意义其实是效率不高的，“去通道化”的变革会倒逼第三方支付的人才结构。以前只要懂渠道招代理，但今后仅仅成为网联的一个“渠道代理商”的公司会承担更大压力。

可以推测，后网联时代的第三方支付市场的整合会加速，将提前到来。在市场垄断已经自然形成的前提下，支付宝和腾讯支付会利用市场补贴和商业场景创新，进一步加快市场全覆盖的目标。

其三，如何了解你的客户，在技术上更容易实现。

如果严格执行，会对一些灰色地带的网络支付带来巨大打击。本质上每一笔交易都处于监控之下了，风控能力强的第三方支付公司会迎来技术投入上的回报，良币驱赶劣币的情况有可能出現。

其四，网联将拥有所有国民的交易数据，而交易背后是一个人的生活轨迹。

网联将成为一个金融数据巨无霸，它的商业化道路会非常有想象空间。如果接下来的五年，“无现金社会”真的实现，网联有机会顺势推出国家数字货币，所以央行对区块链技术应该会持续投入。

其五，对于聚合支付行业，网联的出现是间接利好。

一是费率差时代终结，大家回到拼产品和服务能力；二是减轻很多第三方支付公司银行渠道方面的成本投入，碎片化竞争得以持续；三是更多的第三方支付公司和聚合支付公司的强强合作会出现。

那么，网联又会给社会公众带来什么呢？对于绝大多数用户来说，使用第三方支付的习惯已经形成，网联的成立会不会影响用户的支付体验，是大多数人关心的问题。

其实，网联的设立，是为了改革和优化现有清算体系。资金清算发生在网联与银行、支付机构之间，对普通公众并无影响。平台的出现，将让用户的财产安全有更多保障，比如一旦被某些骗局所坑，就能够迅速通过数据进行相关取证。

至于大家所担心的网联系统性能能否承受住高并发的压力，比如“双11”、“春节发红包”等网络支付高峰，这一点确实需要通过时间检验。网联作为网络交易统一清算平台，技术上要求稳定性更高，容量上要达到所有第三方支付容量的总和。目前，这个中国独有的金融基础设施，采用北京、上海、深圳三地六中心的分布式云架构，目标容量是平时每秒处理12万笔、峰值期每秒18万笔。由于采取的是分布式技术，网联未来的容量还具备水平扩展能力，以解决不断增长的在线支付吞吐量。

毋容置疑，网联出世充分体现了央行对支付行业“严监管”和“强服务”宗旨，将在促进公平竞争、保障资金安全、提高清算效率等方面发挥积极作用，进一步推动非银行支付行业健康稳健发展，更好地服务实体经济和社会公众。

现在，网联正式运营进入倒计时，最终是否能够兼顾好创新与防风险，仍将面临用户体验、技术层面等的挑战；仍将经历一个不断完善的过程。

网联的上线，送走了直连模式，开启了支付清算领域的新篇章，这是一个时代的结束，也是一个时代的开始。endprint