突出风险治理 推动监管创新——金融业风险防控研究探析

□ 郭宝峰

突出风险治理 推动监管创新
——金融业风险防控研究探析

□ 郭宝峰

金融业是我国建立现代经济体系、深化经济改革、优化资源配置、推动结构转型、应对风险挑战、促进经济良性循环的重要杠杆和核心支撑；是全面推进社会主义经济建设、政治建设、文化建设、社会建设、生态文明建设的重要保障和基本要素。金融的重要地位要求金融企业必须全面防范风险，切实发挥好稳定器、助力器的作用。

近年来世界金融业风险回顾

自1980年以来，已有130多个国家经历过严重的金融危机，这个数量几乎占到国际货币基金组织参与国的四分之三。近年来，经济高速发展和制度全面变迁导致金融风险的种类、性质、分布及传导机制频繁变动，而现有风险监管指标更加侧重于金融微观风险，致使监管部门很难对系统性风险进行有效的监管。纵观世界金融业遭受的灾难，各类风险可能对金融业造成致命打击。如：

2008年9月，美国房屋抵押贷款公司房利美和房地美连续四个季度亏损，房地产市场崩溃。

2008年9月，美国第四大投行雷曼兄弟股价9个月内狂泻90%，陷入严重财务危机，申请破产保护，引发全球金融海啸，市场信心崩溃。

2008年10月，冰岛三大银行全部倒闭，濒临“国家破产”。

2008年11月，全球金融“老大”——美国花旗银行敌不过金融危机冲击,股价从高峰下跌9成，至15年来最低水平，全球裁员7.5万人。

2008年12月，一向被视为投资精明的对冲基金价值蒸发了50%,部分基金因投资者大量赎回而被迫关闭。

2009年11月，迪拜最大财团“迪拜世界”宣布延期偿付债务，进行高达590亿美元的债务重组，迪拜危机爆发。

2009年11月，希腊国家债务创历史新高，因担忧债务危机，三大评级机构纷纷调降其主权信用评级，希腊债务危机爆发。

2010年2月，西班牙公布财政赤字占GDP9.8%；4月，西班牙、葡萄牙评级遭降，欧洲债务危机深化。

2010年4月，英国石油公司墨西哥湾石油钻井平台发生爆炸引发大火，成为美国史上最严重的环境灾难。英国劳埃德保险公司等承保7亿美元保单，最终英国石油公司设立200亿美元基金进行赔偿。

2010年，我国华南、江南地区连遭14轮暴雨袭击，全国28省份1.4亿人受灾，1072人遇难，619人失踪，倒塌房屋110万间，直接经济损失2096亿元。

2015年8月12日，我国天津港大爆炸，直接经济损失估算700多亿元；保险赔付100亿元，估计创下我国保险史赔付新高。

纵观以上重大风险事件，不管是发达国家还是发展中国家，不管有多么先进的科学技术和管理水平，各种风险仍然难以完全防范，甚至对金融行业（企业）产生非常大的影响。

我国金融业面临的风险分析

面向未来，我国金融业面临的挑战更大，人为主观风险因素造成的恶性事件仍将层出不穷，风险交叉、风险叠加导致的连锁反应将给金融业带来灾难性损失。

道德风险。由于受利益的驱动，金融业部分人员信念动摇、思想滑坡、道德失范，导致盲目决策、形象工程、虚假业绩，甚至恶意串通、违规交易、内外勾结。保险公司方面，近几年不断发生的骗保骗赔案件屡见不鲜，银行内部员工违规放贷、存款失踪引发信誉风险，证券业“老鼠仓”事件令股市一片哗然，给金融企业造成巨大影响。

责任风险。金融机构因经营管理人员风险意识淡薄、不遵循谨慎经营原则造成的风险损失；不认真履行职责、不严格把控审核、不按照规定流程办理导致的风险；在管理程序、管理机制或管理环节中出现纰漏带来的风险；业务处理人员无意中操作失误、业务人员违规等情况造成的风险；内部稽核监管制度不健全或执行不到位带来的风险，也是客观存在的。

运营风险。目前金融业监管机构普遍缺乏对金融企业整个链条的评估和管控能力，也无法对其关联交易进行有效识别和评估，更缺乏限制金融企业高风险投资权限。金融企业自身非理性的扩张和做大，不符合市场承受范围的超任务、超生产、超发展、超进度，更促使运营风险不断扩大，整个金融行业承载能力和偿付能力危机四伏。

腐败风险。从当前中央开展的巡视情况看：金融业党风廉政建设还不彻底、“两个责任”落实不到位，管党治党责任缺失；“贪腐”“作风”“政治纪律”“用人”等问题还较为普遍；金融业腐败案件易发多发、腐败风险依然高位运行。

犯罪风险。十八大以来国家坚持“零容忍”严惩腐败犯罪，涉嫌受贿犯罪的金融高管们不断被调查，案件数量呈井喷式增长，不仅涉案人员众多，涉案高管的级别之高也是近几年之最，金融腐败严重影响着中国金融安全。

我国金融业风险防控建议

结合国际金融业防范和降低系统性风险经验，我国主要采取以下应对措施：

健全风险责任体系。设立金融企业风险管理委员会，严格落实“一把手”风险防范责任。风险管理委员会下设立巨灾风险、信用风险和市场风险等专项风险管理部门，专司某项风险防范。建立责任清晰、责任到人的风险防范责任体系，层层落实责任到人。逐级建立风险防范信息沟通机制，及时、准确沟通信息。坚持风险防控过程可控制、结果可监督、责任可追究。

加强风险系统管控。加强财务集中管控，严格执行财务管理制度，确保资金的安全性和效益性。严格操作规程流程，严把出口和入口关，杜绝经营漏洞。推行多元化发展经营策略，降低高风险资产比例，防范系统性风险。通过金融衍生产品市场进行套期保值，防范资产负债匹配风险、外汇风险、债券市场风险和股票市场风险。通过条款设计等方式，减少贷款等选择权履行，降低流动性风险。

建立风险预警机制。建立风险评估和防范机制，健全防风险档案，制定“防风险图”，建立系统风险情况通报制度。利用信息网络覆盖广、效率高、成本低、大数据等特点，建立金融企业“风险信息数据库”，建立现代金融风险预警体系，争取风险管理主动性。充分运用防灾检查、事故隐患跟踪整改等科学管理手段，力争做到风险早发现、早报告、早处置，尽可能把风险隐患化解在萌芽之中。

开展风险监督巡查。建立监管机构、风控合规、审计稽查、纪委监察、媒体平台、执法部门、社会公众联动风险监督平台，充分发挥上级监督、专业监督、内部监督、舆论监督、法律监督、社会监督综合力量。实行监督检查与财务管理、业务管理、人事管理同步，推动日常检查和重点督查、明察暗访、集中检查和问责问效相结合，构建立体风险防控网。

建立健全信用机制。建立分类清晰、自上而下、信息齐全、公开共享的信用记录机制，推动实施信用评级。培养诚信意识，加强政策引导，净化信用环境，推行信用公示制度。健全信用法规，使金融信用由道德层面上升到法制层面，使其成为强制性的、人人遵守的社会规范。建立金融业“黑名单”制度，严格查处、制裁失信企业，努力降低信用风险，综合治理破坏信用行为。

严格市场准入和退出。严格金融企业准入资格，排除一切非市场因素干扰，对市场进入严格审核。对高级管理人员资格从严把握，严审从业资历、个人信用、犯罪记录。规范市场兼并重组，对金融企业撒、并、停慎重对待，及时采取接管、兼并、收购或其它措施，最大限度地减少对社会的震动。对违规经营、严重扰乱市场秩序的金融企业和个人，依法进行通报、罚款、降级或责令退出市场。

推进纪检监察覆盖。推动纪检监察派驻金融企业改革，加强对纪委派驻纪检组长、监察专员的领导，健全金融企业纪检监察派驻机构，实行纪检组长、监察专员专司其职。探索金融企业派驻纪检监察人员“统派直管”，扩大纪检监察的着力点和覆盖面，全面遏制基层单位风险易发多发现象。建立金融业重大项目廉政监察专员制度，廉政监察专员正式进驻重大项目部，全程进行监督检查。

构建联合办案机制。规范金融业问题线索处置的办法和程序，形成查办案件沟通协调、问题线索收集研判、案件线索初核移送、联合查办腐败案件等工作机制。探索开展查办案件以上级为主、异地用人办案机制。积极推动查办案件上级挂牌督办机制，充分调动执纪执法部门参与案件查办的积极性，有力打击各类违法犯罪案件。

（作者单位：齐鲁交通投资有限公司）

□ 责任编辑 姜海霞