衍生金融工具对会计影响探讨

张丽娜

(西京学院，陕西 西安 710123)

1 衍生金融工具含义

衍生金融工具是由原金融工具派生出来的，具有高风险、灵活广泛的特征，能够弥补原金融工具在应用过程中的缺失的新型金融工具。衍生金融工具在金融工具的基础之上在价格发现，投机获利和增加投资组合等方面发挥着重要作用。但是因其发展的不完整性和高风险性，同时还具有较强的价值波动性而对经济利益产生一定的威胁。衍生金融工具似一把双刃剑，应用的好了，可以以最小的投入赢取最大的利益，选择失误了也有可能带来严重的金融危机。1997年的东南亚金融危机的爆发就是最好的证明。

2 衍生金融工具与会计的关系

2.1 会计环境是衍生金融工具产生和发展的前提

会计环境是衍生金融工具产生、发挥作用、实现自我发展的前提。衍生金融工具具有一定的专业性，对于运行环境具有较高的专业要求，衍生金融工具通过在特定的会计环境中实现价值，衍生金融工具的高风险性要求会计环境相对公正和安全，衍生金融工具以信任为基础，发挥作用依靠多方环境因素共同作用，因此会计环境是衍生金融工具产生和发展的前提。

2.2 会计理论是衍生金融工具发展的基础和保障

理论的实践具有能动的反作用，会计理论作为对衍生金融工具方面专业的理论研究为衍生金融工具的发展提供了理论基础和依据，会计理论是否具有针对性对于处理衍生金融工具发挥作用中出现的问题具有重要意义，衍生金融工具自身的灵活性需要有会计理论作支持，会计理论是衍生金融工具在会计处理环节得以顺利进行的基础，同时会计理论的指导性也使得衍生金融工具在形成财务数据会计信息的过程更加具有实效性。

2.3 会计准则是衍生金融工具应用的规范和约束

衍生金融工具因其自身拥有“杠杆效应”即允许投资者以相对较少的投资成本来完成远大于成本金额的交易，这种交易需要建立其牢固的信任关系，同时又要求严格的会计准则进行规范和约束，以确保会计信息的准确性和相关性，从而为数据使用者提供有价值的参考，从而实现最终的决策。

2.4 衍生金融工具能促进会计理论的修正和完善

正是因为衍生金融工具的产生暴露出了现行会计理论的不足之处，才使得会计理论得到充实和完善。衍生金融工具产生初期，暴露除了现行会计准则不能将衍生金融工具在交易中完全纳入表内进行数据反应的问题。从而促进了专业学者对此方面问题展开研究，寻找解决方法。也正是基于这样的情况，孙玉甫的《衍生金融工具会计》等相关理论研究才有了重要意义。运用公共信息会计等相关理论，从不同的切入点，运用不同的方法来正是理论的可行性，对解决衍生金融工具困境有重要作用，对理论自身完善和发展也同样具有重要意义。

3 衍生金融工具对会计的影响

3.1 衍生金融工具反映了会计环境的变化

衍生金融工具的产生是多方面组合作用的结果，既是生产力发展到一定阶段的必然产物，同时也对生产力的发展提出了要求。而作为孕育了衍生金融工具，同时又为成为衍生金融工具发挥作用的平台的会计环境具有衍生金融工具产生的经济条件和主观条件，但是客观条件和理论条件却没有同步发展。常规的金融工具的会计环境已经满足不了衍生金融工具的发展，同时因为衍生金融工具本身就是为了降低风险，增加经济收益而产生的，那么现有的会计环境就更无法满足整个金融业的经济发展要求，为了避免经济危机的发生，必须适时调整会计环境，以适应生产力发展而引起的环境变化。

3.2 衍生金融工具暴露了会计理论的不足

衍生金融工具的产生对于现行的会计理论是一种强烈的冲击。衍生金融工具作为一种市场需求下的新的投资方式的产物，自身具有一定的优越性，比如可以降低企业筹资成本，提高资金的有效使用，广泛而又灵活的性质也可以为企业的投资提供发展空间。但是与优越性相对应的是它所有用的高风险性。衍生金融工具的投入和收益比例严重失调，以较少的押金保障，却意在谋取最大的经济收益，这种以小博大的方式容易演变成投机套利，而在市场经济体系中不可避免地受价值规律的影响，这与衍生金融工具最为为了避免金融工具价格风险的直接目的是相悖的。而这种现象发生的主要原因就是会计理论的约束力和强制力的薄弱。

3.3 衍生金融工具对会计理论提出新需求

(1)明确具体规范。衍生金融工具的快速发展和会计理论相对滞后的矛盾成为了衍生金融工具具有更大风险的推力。作为一种高风险的投资方式，在没有明确的严格的会计理论的约束下，只能够依据市场经济规律而发展，而因为会计确认和会计计量是为了给数据使用者提供可靠的财务会计报告，而因为衍生金融工具都是在未来结算的，所以对于当下所作决定没有办法以准确的数据形式体现。我国正是因为认识到了现代经济发展中衍生金融工具的作用，以及衍生金融工具对会计理论的要求才推出了新会计准则。

(2)完善会计理论。准则衍生金融工具在现行的财务会计准则并没有得到全面的具体的约束和规划。现行的会计模式，使得衍生金融工具的相关数据不能够可靠并且明确地体现，从而使得在会计信息使用者针对企业财务状况做出战略决定的时候缺少全面、准确可靠地信息理论支持。衍生金融工具作为一种新型的投资产品，有着很好的发展前景，但是能够促使它向着好的方向发展这就要求健全、全面、统一的会计处理理论、规范和模式。只有以完善的理论基础为前提和约束，衍生金融工具才能够更好地促进经济的发展，促进经济的繁荣。

(3)规范管理理念。

规范管理理念是衍生金融工具发挥积极作用的重要保障。衍生金融工具等风险性管理对企业自身的经济业务和资金的运转有很重要的影响，同时衍生金融工具的凤香型管理海域会计信息系统联系的十分紧密，衍生金融工具因其自身的超前性而对数据的总结没有办法保证准确性，这就要求风险管理者和企业决策者在对衍生金融工具的把握是应该积极引入相关的科学的风险管理的理论和观点，以确保衍生景荣工具能够发挥积极作用，提高企业的整体收益。

3.4 衍生金融工具对会计人才提出高要求

衍生金融工具主要应用于高技术的金融也运营环节，对于衍生金融工具的应用和判断，需要的是丰富的专业知识以及全面的领域了解，同时要求具有高级人才的判断力和心理素质，而这一切都是只依靠知识学习所达不到的水平和要求。因此，会计人才要不断加强自我素质的提高，深入了解国际市场，分析国际会计理论和金融工具的应用和效果，总结有利于我国经济和理论发展的经验和理论，分析国际上的重要案例，结合中国国情，提出对中国企业在国际市场竞争中发展有利的建议。

衍生金融工具的产生和发展依赖于会计环境和会计理论，而衍生金融工具的交易则依赖于会计准则和会计信息。分析衍生金融工具与会计的关系，进而提出衍生金融工具对会计的影响，对衍生金融工具和会计理论的发展都有一定的促进作用。

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