盘点养猪2015之 生猪市场篇2015年生猪市场变动分析及2016年走势

郭惠武（中山大学广东决策科学研究院，广州510275）



盘点养猪2015之 生猪市场篇2015年生猪市场变动分析及2016年走势

郭惠武
（中山大学广东决策科学研究院，广州510275）

国家生猪产业技术体系产业经济研究室、中山大学副研究员 郭惠武

在经历了2012至2014年的持续低迷后，2015年的生猪价格出现了较大幅度的上涨，养殖业盈利可观，在价格波动的同时，生猪产业的结构性变化也在持续推进，下面对2015年生猪市场的变化进行回顾和分析，并对2016年的发展趋势作一简单判断。

1　 生猪养殖业收益明显上升

1.1生猪价格总体上升

2015年生猪价格经历了先下跌，后上涨的过程，1-3月份延续2014年的趋势，价格持续下降，3月份平均价格为12.64元/kg，成为全年价格的谷底，之后持续上升，到8、 9月份价格达到17.5元/kg以上，10、11月份价格有所回落，但12月份又继续上涨至16.62元/kg。2015年全年生猪的平均价格为15.29元/kg，比2014年上升了13.4%，全国猪肉(去骨统肉)平均价格为24.51元/kg，比2014年上升了10.1%。

从生猪价格变动的历史来看，2015年8月份，17.84元/kg的价格水平也是历史上的第2高峰，仅次于2011年9月份19.4元/kg的历史最高价，2015年全年的平均价格也是2012年以来的最高值。

图1　全国生猪和猪肉价格月度走势

图2　2001年以来全国生猪价格走势

1.2饲料成本有一定幅度下降

从饲料的价格走势来看，玉米2015年平均价格为2.36 元/kg，比2014年下降4.97%，豆粕平均价格为3.39元/ kg，比2014年下降16.95%，配合饲料平均价格为3.23元/ kg，比2014年下降3.58%。玉米价格下降的主要原因，一是国家收储价格下降，2015年9月国家发改委等部门发出通知，临时存储玉米挂牌收购价格为2元/kg，比2014年收储价格下降了11.5%，二是玉米进口量明显上升，2015年1至11月，玉米累计进口459.7万t，同比上升130.8%。豆粕价格的下降明显受到国际市场的影响，2015年1-11月份，我国大豆累计进口量达到7 262万t，比2014年上升15.5%，作为我国大豆主要进口来源的美国，2015年1-11月份的大豆平均价格同比下降了24.6%。受到玉米和豆粕价格下降的影响，猪配合饲料的价格也出现了明显下降。

图3　全国玉米、豆粕和育肥猪配合饲料月度价格走势

1.3生猪养殖业盈利可观

由于生猪价格上升，饲料成本下降，生猪养殖业的盈利水平明显上升，根据国家生猪产业技术体系综合试验站的监测数据，2015年1-11月，养殖业的平均盈利水平达到0.96 元/kg，达到了2012年以来的最高水平，2012至2014年的平均盈利水平分别为0.75、0.59和-0.98元kg，但与2011 年3.88元/kg的盈利水平还有较大差距。从猪粮比走势来看，全年平均猪粮比达到6.42∶1，也是2012年以来的最高水平。

图4　全国猪粮比走势

2　 生猪市场总体供不应求

2.1供给量近3年来首次下降

2015年生猪的供应量出现明显下降，全年生猪出栏量为70 825万头，比2014年下降3.65%，猪肉产量为5 487万t，比2014年下降3.24%，年末生猪存栏量为45 113万头，同比下降3.2%。供给量下降是导致2015年价格上升的主要因素，而供给量下降的主要原因是2014年全国能繁母猪存栏量的持续下降，根据农业部4 000个监测点的数据，2014年末能繁母猪存栏量比2013年下降了13.2%，而能繁母猪存栏量的减少源于2012-2014年低迷的市场行情，导致大量散养户和小规模养殖户退出市场。

图5　全国生猪年度出栏量

图6　全国猪肉年度产量

图7　全国餐饮业收入月度同比指数

2.2消费需求有所上升

2015年，全国餐饮消费需求较为旺盛，根据国家统计局的数据，全年餐饮业收入的月度同比指数的平均值为11.77%，明显高于2014年的9.76%，餐饮业收入增长速度的上升反映了猪肉需求量的上升。

3　规模化发展有新动向

由于环境治理成本的不断上升以及生猪疫病的严峻形势，生猪养殖业的规模门槛越来越高，规模经济的特征越来越明显，中小生猪养殖户纷纷退出市场，2015年生猪养殖业的规模化程度进一步提升。另外，生猪企业通过资本市场做大做强的趋势越来越明显。2015年，温氏集团整体上市，市值达到2 000亿元以上。生猪产业上下游相关的世昌农牧股份、浙江欣欣饲料股份、广东旺大集团、群大科技、伟业股份在新三板挂牌交易，金新农、武汉天种、天生卫康的战略整合都说明未来通过资本市场的融资、并购和整合将成为生猪产业发展的重要趋势。

图8　全国鲜冷冻猪肉月度进口量

4　 猪肉进口量上升幅度较大

由于国内生猪价格上升，2015年我国猪肉进口量出现了较大幅度的增加，全年鲜冷冻猪肉进口77.8万t，同比上升了37.8%，2012-2014年鲜冷冻猪肉进口量一直是50多万t的水平，2015年的进口量上了一个新的台阶。2015年冻猪杂碎累计进口量达到了77.6万t，虽然比2014年81万t的进口量略有下降，但仍处于较高水平。鲜冷冻猪肉占国内猪肉消费量的比重近几年基本都在1%以下，2015年的比重达到1.4%，进口猪肉在国内市场的比重明显上升一方面有利于平抑我国猪肉价格的波动，另一方面也预示着我国生猪企业将日益面临国外低成本猪肉的有力竞争，我国猪肉市场的供给结构也将逐步发生变化。

图9　全国冻猪杂碎月度进口量

5　 生猪产业政策进一步完善

5.1《缓解生猪市场价格周期性波动调控预案》的修订

2015年10月，国家发改委、财政部、农业部、商务部联合对外发布重新修订的《缓解生猪市场价格周期性波动调控预案》，新《预案》相对于2012年出台的预案，一是根据生猪产业发展的最新实际情况，将盈亏平衡点由6：1的猪粮比调整为5.5：1～5.8：1的猪粮比区间，并根据新的盈亏平衡区间，相应调整了预警区域设置；二是在调控思路上更强调宏观调节，并为市场机制作用的发挥留下更大的空间，新《预案》在调控手段上主要集中于预警信息发布、储备吞吐、进出口调节3个较为宏观的方面，而政府对养殖业补贴的措施不再出现，在响应机制设置方面，适当提高了储备吞吐措施启动门槛，旨在让市场尽量通过自我调节恢复均衡。

5.2有关环境保护措施的出台

2015年，有关政府部门在生猪养殖的环境控制方面进一步出台了一系列的措施和行动计划。主要体现于以下3方面的文件：2015年4月，农业部发布了《农业部关于打好农业面源污染防治攻坚战的实施意见》，提出形成全链条、全过程、全要素的农业面源污染解决方案，力争到2020年农业面源污染加剧的趋势得到有效遏制。2015年4月，国务院发布了《水污染防治行动计划》，在畜禽养殖污染防治方面，《计划》提出要科学划定畜禽养殖禁养区，2017年底前，依法关闭或搬迁禁养区内的畜禽养殖场(小区)和养殖专业户。现有规模化畜禽养殖场(小区)要根据污染防治需要，配套建设粪便污水贮存、处理、利用设施。散养密集区要实行畜禽粪便污水分户收集、集中处理利用。自2016年起，新建、改建、扩建规模化畜禽养殖场(小区)要实施雨污分流、粪便污水资源化利用。2015年11月，农业部发布了《农业部关于促进南方水网地区生猪养殖布局调整优化的指导意见》，《指导意见》明确了今后一个时期南方水网地区生猪养殖转型升级的思路、目标和主要任务，提出到2020年，南方水网地区生猪年出栏500头以上规模养殖比重达到70%以上，生猪规模养殖场粪便处理设施配套比例达到85%以上，生猪粪便综合利用率达到75%以上，实现生猪养殖污染基本治理和生猪生产基本稳定。这些措施的出台有利于促进生猪养殖业全面走上绿色发展的道路，也在短期内提高了养殖户和企业进入的门槛。

图10　美国生猪月度价格

6　 欧美生猪市场仍然低迷

经历了2014年生猪价格的大幅度下降后，2015年，欧美生猪价格虽然止住了下降的趋势，但仍然在价格底部运行，没有出现明显的上升迹象。美国2015年1-11月份的平均价格为54.5美元/百磅(约7.35元/kg)，比2014年同期下降了30.3%，2015年的平均价格是2010年以来的最低水平。美国生猪价格仍然低迷的主要原因是美国生猪供给量较高，2015年1-11月份，美国生猪屠宰量达到0.10亿吨，比2014年同期上升了7.54%。

2015年，欧盟平均生猪价格为1.0144英镑/kg(约9.9 元/kg)，比2014年下降了20%，2015年的平均价格是2007年以来的最低水平，欧盟15国2015年1-10月份的猪肉产量达到1 633.4万t，比2014年同期上升了3.9%，欧盟猪肉产量的上升是其价格上涨乏力的重要原因。

图11　欧盟生猪周度价格

7　 2016年生猪市场变动趋势

7.1生猪供给量仍然偏紧

根据农业部4 000个监测点的数据，2015年能繁母猪存栏量仍在持续下降，12月份，能繁母猪存栏量同比下降11.4%。同时，根据国家生猪产业技术体系综合试验站监测数据显示，2015年1-10月份，二元杂母猪的销售量比2014年同期下降0.1%，二元杂母猪销售价格为1 672元/头，比2014年同期下降1.8%，比2013年同期下降7.6%，说明2015年母猪补栏意愿仍然不够积极。2015年能繁母猪存栏量下降使得2016年猪肉产量相对于2015年还会存在一个缺口。

7.2需求总量增长速度略有放缓

2016年的宏观经济面临多方面的挑战。预计2016年GDP增长率会维持在6.5%～6.9%，可能低于2015年的水平。在宏观经济不景气的背景下，猪肉的消费需求会受到进一步的抑制。

7.3价格总体有所上升

由于2016年生猪供应偏紧，因此，价格会呈现上升的趋势，但未来宏观经济不景气以及国际生猪市场价格的下降会对2015年我国生猪价格的上涨形成一定的压力，上涨幅度会有所缩小。考虑到季节性因素，预计2016年春节后，生猪价格会有所回落，到3-4月份，生猪价格开始回升，到年底总体呈上升趋势。预计2016年生猪价格会略高于2015年水平，平均价格在16元/kg以上，养殖业的盈利水平也会有进一步提高。

7.4猪肉进口量会进一步扩大

美国2015年种猪平均存栏量达到597.4万头，比2014年上升1.3%、比2013年上升2.6%，说明2016年美国生猪供应仍然比较充足。在欧洲，猪肉产量仍然呈上升趋势，作为欧洲重要的出口国，丹麦2015年母猪存栏量为103万头，与2014年持平，说明丹麦猪肉产能也比较高。因此，总体来看，2016年欧美国家生猪价格大幅度上涨的可能性不大，且会明显低于我国价格水平，我国猪肉的进口量有可能进一步扩大，这一定程度上也会抑制生猪价格上涨的幅度。

(收稿日期：2016-01-24)

基金项目：国家生猪产业技术体系建设专项（CARS-36）。