基于DEA的我国网上银行效率评价研究

孙成龙+++叶思含

摘 要：利用投入导向的DEA模型，核算2012年我国8家商业银行网上银行的相对效率，结果显示：目前我国网上银行效率总体处于低效状态，四大国有商业银行的效率远低于股份制商业银行。非有效的商业银行普遍存在投入不合理现象，四大国有商业银行投入过剩，而股份制商业银行情况不一，仅招商银行规模有效。

关键词：商业银行；网上银行；效率评价；数据包络分析（DEA）

一、引言

近年来，我国互联网技术发展迅速，银行业务交易模式逐步从柜面转向了电子渠道。据艾瑞咨询发布的最新《2012-2013年中国网上银行年度监测报告》显示，2012年我国电子银行交易笔数高达896.2亿笔，增长迅速，电子银行替代率[电子银行替代率：本文中指基于交易笔数的替代率，即通过电子渠道完成的交易笔数占整体银行交易笔数（包括柜面和电子渠道）的比例。]高达72.3%。电子银行交易所占比重越来越大，形成了以网上银行为基础，手机银行、电话银行、自助终端等多种电子银行手段并存的发展态势。网上银行凭借绝对的成本优势，成为人们首选的交易方式，2012年我国个人网银用户超过2亿，企业网银账户破千万。网上银行为人们提供便利的同时，商业银行应考虑自身网上银行效率的问题。本文运用DEA模型对我国网上银行效率进行探讨，以弥补现有研究在此方面的不足。

二、文献综述

1.对传统银行效率的研究

在国内外的研究中，对银行效率尚无明确的定义。比较一致的看法是，银行效率是指银行vb r 在业务活动中投入与产出或成本与收益之间的对比关系。从本质上讲，银行效率是银行对其资源的有效配置。关于银行效率的研究，划分为经济（财务）和技术（生产）两种分析角度。前者就是通常使用的财务指标分析法，比如：我们经常运用资产收益率、资本收益率、人均利润率等指标衡量商业银行盈利能力；银行不良贷款率、存贷比和资本充足率等指标测度商业银行稳健水平。后者则是指前沿效率分析法，在给定的技术条件和外生市场因素的条件下，以最小投入获得最大产出或者利润最大化的商业银行，即为前沿效率银行，而所要考察的效率损失则为相对于前沿效率银行的偏离程度。根据Berger和Humphrey关于银行效率的很有价值的文献综述，现有的前沿效率分析法，主要有五种分析方法：随机前沿方法（SFA）、自由分布方法（DFA）、厚边界函数法（TFA）、数据包络分析法（DEA）和无界分析方法（FDH），并认为为DEA 方法是最具有应用优势的银行效率评价方法。

2. 对网上银行效率的研究

网上银行包含两种层次：一是机构概念，指通过信息网络开办业务的银行，如美国安全第一网上银行、英国EGG银行；二是业务概念，指银行通过信息网络提供的金融服务，包括传统银行业务和因信息技术应用带来的新兴业务。我们通常所提及的网上银行，更多的是第二种概念，本文所要探讨的网上银行效率也就是银行提供网上服务的效率问题。由于国外互联网普及较早，并带动了网上银行的发展，国外学者在网上银行效率研究方面已经取得一定的成果。Chien-Ta Bruce Ho et al（2008）首次运用DEA和PCA模型对台湾地区的网上银行效率进行分析，其中DEA模型的投入变量混合了金融和电子商务变量。国内关于此方面的研究较少，大部分资料集中于网上银行的发展、网上银行的风险控制和防范、网上银行的监管等问题，并且分析方法多采用定性分析。周鑫（2009）开始运用DEA模型对我国9家商业银行的网银效率进行了分析，认为网银效率总体上是无效的，并得出网银宣传力度不足是主要原因。

3.研究综述

整体而言，关于网上银行效率方面的研究是严重不足的，其主要原因在于网上银行相关资料较少，数据难以获取等。但是网上银行效率的问题与网上银行发展密切相关，是提升银行利润率的重要内容，此方面的研究必不可少。国内网上银行是传统银行服务方式的拓展，可以基于传统银行效率的研究成果，针对网上银行效率进行研究。

三、实证研究

1.DEA方法简介

DEA方法首先由Farrell提出，经A.Charnes和W.W.Cooper等人的工作而得以推广。该方法主要是保持决策单元（DMU）的投入或产出不变，借助于数学规划确定相对有效的生产前沿面，将各个决策单元投影到DEA前沿面上，并通过比较决策单元偏离DEA前沿面的程度来评价它们的相对有效性。最具代表性的DEA模型是CCR模型和BCC模型，前者是在规模报酬不变的假设下评价决策单元的技术效率，而后者剔除了不变规模报酬的假设，运用BCC模型可以将技术效率分解为纯技术效率和规模效率。

本文基于投入角度核算DMU的效率得分。假设所要测算的DEA模型有n个DMU，每个DMU有k种投入和m种产出。对于第i个DMU，和分别为投入和产出的列向量，Xi和Yi分别为（k×n）阶的投入矩阵和（m×n）阶的产出矩阵，则第i个DMU的技术效2.网上银行投入、产出指标的选择

运用DEA模型评价网上银行效率，关键在于投入、产出指标的选择。本文在选择指标的过程中，借鉴了传统银行DEA效率评价中的指标选取方法。银行不同于一般生产性企业，更多的是充当融资中介的作用，提供金融服务而不是具体的实物产品，投入和产出难以界定。相比而言，网上银行在我国只是传统银行的一种分销渠道，目的是为了更好的服务用户。结合我国网上银行业务的特点，同时考虑数据的可得性，本文重新定义了网上银行的投入和产出，具体见表1。

在投入指标选择上，传统银行效率评价中一般选择资本和劳动力作为投入项。本文研究方向为网上银行效率，在此将资本替换为固定资产，其代表了开办网上银行各种电子设备投入，在一定程度上也反映了网上银行的规模。劳动力是必选项，员工人数的大小表明了网上银行的实力和业务运作能力。除此之外，网上银行的正常运作离不开日常的经营与管理，网银品牌的宣传、客户的拓展和维护等费用统一用营业支出表示。endprint

在产出指标选择上，网上银行的产出与传统银行差别较大，能够反映网上银行效率的产出指标主要有交易规模、用户人数、网站流量等。交易规模最直接体现网银效率的高低，本文选取的网银交易规模划分为个人网银交易规模和企业网银交易规模两项子指标，以表示二者同等的重要性。用户人数代表了该网银的影响力，从侧面反映了银行潜在的盈利能力，包括个人网银用户数和企业网银用户数两个子指标。银行网站是网上银行的门户，网站流量的大小也反映了网上银行运作的水平，月度覆盖人数和人均月度访问次数分别从量和质两个方面综合反映网上银行的知名度、以及潜在的客户和交易规模。

3.实证分析

为了便于分析比较，本文研究只考虑了一种投入和一种产出的情形，即构造综合投入和综合产出指标。上述所有的子指标都要采取标准化处理，即除以各自的平均值，以消除不同单位的影响，处理后的子指标的均值就为1。综合投入指标由固定资产、营业支出、员工人数三类指标简单平均而得；产出指标用户人数、交易规模、网站流量则由各自子指标简单平均而得，进一步综合产出指标由三类产出指标简单平均而得。

考虑到数据的可得性和统计口径的一致性，本文的研究对象是四大国有商业银行、交通银行、招商银行、中信银行、民生银行8家商业银行，研究期限为2012年。由于我国网上银行对传统银行依赖性较大，很多业务均来自传统银行以及网上银行数据难以获取等原因，投入指标的数据均由传统银行相关数据近似替代，具体数据来源于《中国金融年鉴》。网上银行产出指标的数据各商业银行统计口径不同，为此本文借助于艾瑞咨询《2012-2013年中国网上银行年度监测报告》，其中交易规模指标采用的是各网上银行的市场份额数据。 具体数据见表2，同时表3列出了经过标准化处理后的各类指标的数值。

由表2和表3可知，各商业银行在投入产出表现上存在较大的差异。总体来看，四大国有商业银行投入产出规模远远大于股份制商业银行，实力上具有明显的优势。农业银行各项投入都位列第一，而产出水平却不如人意；工商银行作为第一大行，各项产出指标排名第一。不过，从具体某项指标来看，招商银行员工人数最少，而招商银行个人业务和公司业务都较为出色，尤其是个人网银交易规模市场份额趋近10%。在网站流量方面，股份制商业银行与四大国有商业银行的差距没有具体业务指标那么明显，表明其特别注重网站建设和宣传，并在一定程度上弥补了物理网点不足的劣势。

从表4我们可以发现，现阶段我国网上银行效率总体处于低效状态，仅招商银行处于生产前沿上，得分为1。我国8家商业银行效率得分的均值为0.607，说明相对于最优投入水平，平均有高达39.3%的资源被浪费掉了。细分来看，四大国有商业银行的效率得分远低于股份制商业银行，仅为0.446。从纯技术效率上看，共有4家商业银行效率得分为1，分别为工商银行、招商银行、中信银行和民生银行。股份制商业银行表现出了较高的成本管理和成本控制水平，而四大国有商业银行除了工商银行，其他银行在此方面严重不足。从规模效率上看，股份制商业银行的规模效率水平同样高于四大国有商业银行，招商银行规模有效。在规模效益方面，四大国有商业银行全部呈现规模报酬递减的状态，应适当缩减投入以达到规模有效。相比而言，股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，而中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。对于处于规模报酬递增状态的商业银行，增加投入能够获得相对更大的效益产出。

四、研究结论

本文采用DEA方法核算了我国8家商业银行的2012年网上银行效率得分。我们发现：我国网上银行效率总体处于低效状态，股份制商业银行的技术效率、纯技术效率和规模效率均高于四大国有商业银行。股份制商业银行除了交通银行，纯技术效率得分都为1，显示了较高的技术运用水平。非有效的商业银行普遍存在投入不合理现象，四大国有商业银行投入过剩，应适当缩减投入以达到规模有效，而股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。总而言之，四大国有银行虽然占有市场主导优势，但是要充分认识网银效率水平上与股份制商业银行之间的差距，未来要更加注重技术革新，以及适当的缩减投入以提升自身收益。股份制商业银行显示了较好的发展势头，但是市场份额较少，因此应抓住机遇，加大投入以获取更好的发展。

参考文献：

[1] Berger A N， Humphrey D B. Efficiency of financial institutions： International survey and directions for future research [J]. European Journal of Operational Research， 1997，31（98）：175-212.

[2] Chien-Ta Bruce Ho， Desheng Dash Wu. On-line banking performance evaluation using data envelopment analysis and principal component analysis[J]. Computers & Operations Research， 2009，27（36）： 35-42.

[3]周鑫.基于DEA的我国网上银行效率分析，[J].金融理论与实践，2009，（7）：79-87.

[4]赵昕，薛俊波，殷克东.基于DEA的商业银行竞争力分析，[J].数量经济技术经济研究，2002，（9）：84-87.

[5]毕功兵，梁樑，杨锋.商业银行DEA效率评价投入产出指标选择研究，[J].管理评论，2009，（6）：10-16.

[6]艾瑞咨询.2012-2013年中国网上银行年度监测报告，[EB/OL].h

ttp：//report.iresearch.cn/1987.html，2013-7-5.

作者信息：孙成龙，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：财政理论与政策；叶思含，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：农村社会保障endprint

在产出指标选择上，网上银行的产出与传统银行差别较大，能够反映网上银行效率的产出指标主要有交易规模、用户人数、网站流量等。交易规模最直接体现网银效率的高低，本文选取的网银交易规模划分为个人网银交易规模和企业网银交易规模两项子指标，以表示二者同等的重要性。用户人数代表了该网银的影响力，从侧面反映了银行潜在的盈利能力，包括个人网银用户数和企业网银用户数两个子指标。银行网站是网上银行的门户，网站流量的大小也反映了网上银行运作的水平，月度覆盖人数和人均月度访问次数分别从量和质两个方面综合反映网上银行的知名度、以及潜在的客户和交易规模。

3.实证分析

为了便于分析比较，本文研究只考虑了一种投入和一种产出的情形，即构造综合投入和综合产出指标。上述所有的子指标都要采取标准化处理，即除以各自的平均值，以消除不同单位的影响，处理后的子指标的均值就为1。综合投入指标由固定资产、营业支出、员工人数三类指标简单平均而得；产出指标用户人数、交易规模、网站流量则由各自子指标简单平均而得，进一步综合产出指标由三类产出指标简单平均而得。

考虑到数据的可得性和统计口径的一致性，本文的研究对象是四大国有商业银行、交通银行、招商银行、中信银行、民生银行8家商业银行，研究期限为2012年。由于我国网上银行对传统银行依赖性较大，很多业务均来自传统银行以及网上银行数据难以获取等原因，投入指标的数据均由传统银行相关数据近似替代，具体数据来源于《中国金融年鉴》。网上银行产出指标的数据各商业银行统计口径不同，为此本文借助于艾瑞咨询《2012-2013年中国网上银行年度监测报告》，其中交易规模指标采用的是各网上银行的市场份额数据。 具体数据见表2，同时表3列出了经过标准化处理后的各类指标的数值。

由表2和表3可知，各商业银行在投入产出表现上存在较大的差异。总体来看，四大国有商业银行投入产出规模远远大于股份制商业银行，实力上具有明显的优势。农业银行各项投入都位列第一，而产出水平却不如人意；工商银行作为第一大行，各项产出指标排名第一。不过，从具体某项指标来看，招商银行员工人数最少，而招商银行个人业务和公司业务都较为出色，尤其是个人网银交易规模市场份额趋近10%。在网站流量方面，股份制商业银行与四大国有商业银行的差距没有具体业务指标那么明显，表明其特别注重网站建设和宣传，并在一定程度上弥补了物理网点不足的劣势。

从表4我们可以发现，现阶段我国网上银行效率总体处于低效状态，仅招商银行处于生产前沿上，得分为1。我国8家商业银行效率得分的均值为0.607，说明相对于最优投入水平，平均有高达39.3%的资源被浪费掉了。细分来看，四大国有商业银行的效率得分远低于股份制商业银行，仅为0.446。从纯技术效率上看，共有4家商业银行效率得分为1，分别为工商银行、招商银行、中信银行和民生银行。股份制商业银行表现出了较高的成本管理和成本控制水平，而四大国有商业银行除了工商银行，其他银行在此方面严重不足。从规模效率上看，股份制商业银行的规模效率水平同样高于四大国有商业银行，招商银行规模有效。在规模效益方面，四大国有商业银行全部呈现规模报酬递减的状态，应适当缩减投入以达到规模有效。相比而言，股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，而中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。对于处于规模报酬递增状态的商业银行，增加投入能够获得相对更大的效益产出。

四、研究结论

本文采用DEA方法核算了我国8家商业银行的2012年网上银行效率得分。我们发现：我国网上银行效率总体处于低效状态，股份制商业银行的技术效率、纯技术效率和规模效率均高于四大国有商业银行。股份制商业银行除了交通银行，纯技术效率得分都为1，显示了较高的技术运用水平。非有效的商业银行普遍存在投入不合理现象，四大国有商业银行投入过剩，应适当缩减投入以达到规模有效，而股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。总而言之，四大国有银行虽然占有市场主导优势，但是要充分认识网银效率水平上与股份制商业银行之间的差距，未来要更加注重技术革新，以及适当的缩减投入以提升自身收益。股份制商业银行显示了较好的发展势头，但是市场份额较少，因此应抓住机遇，加大投入以获取更好的发展。

参考文献：

[1] Berger A N， Humphrey D B. Efficiency of financial institutions： International survey and directions for future research [J]. European Journal of Operational Research， 1997，31（98）：175-212.

[2] Chien-Ta Bruce Ho， Desheng Dash Wu. On-line banking performance evaluation using data envelopment analysis and principal component analysis[J]. Computers & Operations Research， 2009，27（36）： 35-42.

[3]周鑫.基于DEA的我国网上银行效率分析，[J].金融理论与实践，2009，（7）：79-87.

[4]赵昕，薛俊波，殷克东.基于DEA的商业银行竞争力分析，[J].数量经济技术经济研究，2002，（9）：84-87.

[5]毕功兵，梁樑，杨锋.商业银行DEA效率评价投入产出指标选择研究，[J].管理评论，2009，（6）：10-16.

[6]艾瑞咨询.2012-2013年中国网上银行年度监测报告，[EB/OL].h

ttp：//report.iresearch.cn/1987.html，2013-7-5.

作者信息：孙成龙，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：财政理论与政策；叶思含，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：农村社会保障endprint

在产出指标选择上，网上银行的产出与传统银行差别较大，能够反映网上银行效率的产出指标主要有交易规模、用户人数、网站流量等。交易规模最直接体现网银效率的高低，本文选取的网银交易规模划分为个人网银交易规模和企业网银交易规模两项子指标，以表示二者同等的重要性。用户人数代表了该网银的影响力，从侧面反映了银行潜在的盈利能力，包括个人网银用户数和企业网银用户数两个子指标。银行网站是网上银行的门户，网站流量的大小也反映了网上银行运作的水平，月度覆盖人数和人均月度访问次数分别从量和质两个方面综合反映网上银行的知名度、以及潜在的客户和交易规模。

3.实证分析

为了便于分析比较，本文研究只考虑了一种投入和一种产出的情形，即构造综合投入和综合产出指标。上述所有的子指标都要采取标准化处理，即除以各自的平均值，以消除不同单位的影响，处理后的子指标的均值就为1。综合投入指标由固定资产、营业支出、员工人数三类指标简单平均而得；产出指标用户人数、交易规模、网站流量则由各自子指标简单平均而得，进一步综合产出指标由三类产出指标简单平均而得。

考虑到数据的可得性和统计口径的一致性，本文的研究对象是四大国有商业银行、交通银行、招商银行、中信银行、民生银行8家商业银行，研究期限为2012年。由于我国网上银行对传统银行依赖性较大，很多业务均来自传统银行以及网上银行数据难以获取等原因，投入指标的数据均由传统银行相关数据近似替代，具体数据来源于《中国金融年鉴》。网上银行产出指标的数据各商业银行统计口径不同，为此本文借助于艾瑞咨询《2012-2013年中国网上银行年度监测报告》，其中交易规模指标采用的是各网上银行的市场份额数据。 具体数据见表2，同时表3列出了经过标准化处理后的各类指标的数值。

由表2和表3可知，各商业银行在投入产出表现上存在较大的差异。总体来看，四大国有商业银行投入产出规模远远大于股份制商业银行，实力上具有明显的优势。农业银行各项投入都位列第一，而产出水平却不如人意；工商银行作为第一大行，各项产出指标排名第一。不过，从具体某项指标来看，招商银行员工人数最少，而招商银行个人业务和公司业务都较为出色，尤其是个人网银交易规模市场份额趋近10%。在网站流量方面，股份制商业银行与四大国有商业银行的差距没有具体业务指标那么明显，表明其特别注重网站建设和宣传，并在一定程度上弥补了物理网点不足的劣势。

从表4我们可以发现，现阶段我国网上银行效率总体处于低效状态，仅招商银行处于生产前沿上，得分为1。我国8家商业银行效率得分的均值为0.607，说明相对于最优投入水平，平均有高达39.3%的资源被浪费掉了。细分来看，四大国有商业银行的效率得分远低于股份制商业银行，仅为0.446。从纯技术效率上看，共有4家商业银行效率得分为1，分别为工商银行、招商银行、中信银行和民生银行。股份制商业银行表现出了较高的成本管理和成本控制水平，而四大国有商业银行除了工商银行，其他银行在此方面严重不足。从规模效率上看，股份制商业银行的规模效率水平同样高于四大国有商业银行，招商银行规模有效。在规模效益方面，四大国有商业银行全部呈现规模报酬递减的状态，应适当缩减投入以达到规模有效。相比而言，股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，而中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。对于处于规模报酬递增状态的商业银行，增加投入能够获得相对更大的效益产出。

四、研究结论

本文采用DEA方法核算了我国8家商业银行的2012年网上银行效率得分。我们发现：我国网上银行效率总体处于低效状态，股份制商业银行的技术效率、纯技术效率和规模效率均高于四大国有商业银行。股份制商业银行除了交通银行，纯技术效率得分都为1，显示了较高的技术运用水平。非有效的商业银行普遍存在投入不合理现象，四大国有商业银行投入过剩，应适当缩减投入以达到规模有效，而股份制商业银行规模效益表现不一，交通银行处于规模报酬递减状态，中信银行、民生银行处于规模报酬递增状态。总而言之，四大国有银行虽然占有市场主导优势，但是要充分认识网银效率水平上与股份制商业银行之间的差距，未来要更加注重技术革新，以及适当的缩减投入以提升自身收益。股份制商业银行显示了较好的发展势头，但是市场份额较少，因此应抓住机遇，加大投入以获取更好的发展。

参考文献：

[1] Berger A N， Humphrey D B. Efficiency of financial institutions： International survey and directions for future research [J]. European Journal of Operational Research， 1997，31（98）：175-212.

[2] Chien-Ta Bruce Ho， Desheng Dash Wu. On-line banking performance evaluation using data envelopment analysis and principal component analysis[J]. Computers & Operations Research， 2009，27（36）： 35-42.

[3]周鑫.基于DEA的我国网上银行效率分析，[J].金融理论与实践，2009，（7）：79-87.

[4]赵昕，薛俊波，殷克东.基于DEA的商业银行竞争力分析，[J].数量经济技术经济研究，2002，（9）：84-87.

[5]毕功兵，梁樑，杨锋.商业银行DEA效率评价投入产出指标选择研究，[J].管理评论，2009，（6）：10-16.

[6]艾瑞咨询.2012-2013年中国网上银行年度监测报告，[EB/OL].h

ttp：//report.iresearch.cn/1987.html，2013-7-5.

作者信息：孙成龙，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：财政理论与政策；叶思含，浙江财经大学财政与公共管理学院，研究生，研究方向：农村社会保障endprint