上海碳交易试点简析——碳交易知识之四

阳光时代（上海）律师事务所

上海碳交易试点简析
——碳交易知识之四

阳光时代（上海）律师事务所

2013年11月26日，上海市碳交易试点在上海环境能源交易所开市，试点时间为2013年至2015年。为保证碳交易市场顺利开展，上海市出台了一系列法规政策，主要有《上海市碳排放管理试行办法》、《上海市人民政府关于本市开展碳排放交易试点工作的实施意见》、《上海市2013-2015年碳排放配额分配和管理办法》，及《上海能源环境交易所碳排放交易规则》等。本文从碳排放的参与主体、配额分配、交易规则、交易数据等四个方面，对上海碳交易试点情况进行简要分析。

1 参与主体

上海行政区域内钢铁、石化、化工、有色、电力、建材、纺织、造纸、橡胶、化纤等工业行业2010年—2011年中任何一年二氧化碳排放量两万吨及以上（包括直接排放和间接排放）的重点排放企业，以及航空、港口、机场、铁路、商业、宾馆、金融等非工业行业2010年—2011年中任何一年二氧化碳排放量一万吨及以上的重点排放企业，共计191家企业被纳入本次碳交易试点。根据规定，上海碳交易参与方以试点企业为主，符合条件的其他主体也可参与交易，研究并适时引入投资机构参与交易。目前，上海碳交易市场暂不接受个人和投资机构参与进行交易买卖。

2 配额分配

上海选择历史排放法和基准线法开展2013年至2015年度的碳排放配额分配。对于工业（除电力行业外），如钢铁、石化、化工、有色、建材、纺织、造纸、橡胶、化纤行业以及商场、宾馆、商务办公等大型建筑，采用历史排放法。基于企业历史排放水平（主要参考2009年至2011年的排放数据），结合先期减排贡献确定试点企业各年度配额；对于电力、航空、港口、机场等行业，采取基准线法。主要通过制定企业各年度单位业务量排放基准，并根据企业各年度实际业务量确定试点企业各年度排放配额。试点阶段，企业2013年至2015年各年度碳排放配额全部实行免费发放。根据碳交易试点情况，上海适时推行拍卖等有偿方式进行碳排放初始配额的分配。同时，企业应在每年3月31日前，提交上一年度碳排放报告，经第三方机构审核后，确定其实际排放量。

3 交易规则

上海环境能源交易所于2013年11月25日发布《上海环境能源交易所碳排放交易规则》（以下简称“《交易规则》”），从交易市场、会员管理、配额买卖、风险管理、清算交割、异常情况处理、交易信息、监督管理、争议处理及交易费用等方面进行了规定，制定了相对完善的交易规则，保证碳排放交易有序进行。上海市的碳交易平台为上海环境能源交易所,交易方式主要有挂牌交易和协议转让两种,挂牌交易的时间为每周一至周五上午9∶30-11∶30、下午13∶00-14∶00，在交易所上市交易的品种为登记的各年度碳排放配额（SHEA），目前有三个品种：代码分别是SHEA13、SHEA14和SHEA15。当年年度配额可100%交易，未来年度配额可交易比例为50%。试点期间，配额可储存，不可预借。

4 交易数据

上海环境能源交易所的会员分为两类：自营类会员和综合类会员。自营类会员可进行自营业务，综合类会员可进行自营业务和代理业务。会员可直接进行交易，或委托综合类会员代理参与交易。会员应缴纳会员资格费及每年会费。自营类会员资格费5万元，年会费0.5万元/年；综合类会员资格费50万元，年会费3万元/年。对于纳入配额管理的单位，可直接取得自营类会员资格，免收资格费。

从开市至2014年4月11日，上海碳交易市场已运行了92个交易日，2013年配额（SHEA13）、2014年配额（SHEA14）与2015年配额（SHEA15）三个品种总成交量为22.4625万吨，累计成交额为843.3985万元，平均交易价格不到40元/吨。从实践状况看，上海碳交易仍属于初期试点阶段，交易尚不活跃。