热炒题材迎“金九”

临近月底，席卷全国的高温酷暑天气已有消退迹象，但股市里的题材炒作却热火朝天，手游、物流、交运、军工、自贸区等概念轮番登场，代表成长股的创业板也再创1253.40点历史新高，还有半路杀出个“光大乌龙事件”，临近收官的八月确实令人难以忘怀，而即将到来的九月同样有理由让人充满期待！

本周走势是在叙利亚危机愈演愈烈，欧美股市大跌的大背景之下走出来的。从更长一点的时间范围来看，最近亚太市场的汇率以及股市都受到很大的打击，周边的股市均遭大跌，道琼斯指数也创下两个月以来的低位。A股历来都受到外围市场走势的影响，但是最近看来这一不利影响几乎可以忽略，这是市场转强的一个重要标志。

从政策面来看，现在市场的利好有逐步叠加的趋势。汇丰银行的数据显示8月份经济数据好转的可能性比较大，汇金增持大盘蓝筹股密集的ETF。与此同时，近期国务院批复了上海自贸区方案，区域建设的风潮再度吹起。中央政治局宣布十八届三中全会将在11月召开，这一会议将研究全面深化改革措施，预计会起到稳定信心的作用。28日召开的国务院常务会议决定进一步扩大信贷资产证券化试点，这也将有利于提升券商收入，另外也将刺激银行拓宽经营模式。笔者认为，在成交量逐步放大的情况下，个股机会将层出不穷。在市场对上海自贸概念的火热炒作推动下之时，沪市单日1322亿的成交额却已不知不觉创下这半年来的最高水平，巨大的成交量显示市场人气十分活跃，在大盘收阴的环境下依然有40多只个股涨停就是最好的印证。

笔者认为9月上海自贸区概念将继续发酵。消息面显示上海自贸区或试水多项金融改革，上海自贸区将实现9个方面的金融改革，另外4部法律有关规定拟在上海自贸区暂停三年。可见本次上海自贸区的政策将相当的开放和优惠。与自贸区直接相关的贸易、航运、港口、物流、建筑、地产、金融等领域有望受益。上海自贸区概念股的持续飙升还一步步传导至其他类似区域，如天津、重庆等板块，同时，物流等交通运输板块也突然爆发，相关题材再现涨停潮。

当前市场焦点已经明显放在了政策刺激下的“改革红利”上，导致政策推动下的主题投资机会此起彼伏。仿佛是前几年炒作的“倒叙”，即从09年的炒地图到10年的新兴产业炒作，转变成今年先炒作以环保、传媒、电子信息为代表的新兴产业，然后再炒区域概念。深度来看，作为全球第二大经济体，中国经济增长无论加快还是放缓，都牵动着世界各国的神经。此前，外资投行纷纷下调中国经济增长预期，唱衰中国经济的声音不绝于耳。不过，多家外资投行近日一改唱衰论调，纷纷上调中国经济增长预期。这也为A股回暖提供了良好环境。无论如何，2100点的A股都是被低估的。<＼＼Hp1020＼图片＼1326＼结束符.jpg>