【搞活河北省中小企业金融产品市场的尝试构想】

【搞活河北省中小企业金融产品市场的尝试构想】

近年来，河北省各家金融机构对中小企业给予了大力支持和良好的金融服务。特别是自2008年以来，在服务中小企业方面做了大量的工作，提供了各种各样的金融服务，为推动河北省中小企业的全面快速发展做出了较大贡献。2008～2011年全省全部金融机构年度贷款余额分别为9 506.74亿元、13 284.11亿元、15 755.4亿元、18 460.6亿元；年度增长率分别为：2009年39.73%、2010年18.6%、2011年17.17%;全省各金融机构对中小企业的贷款余额分别为：708.47亿元、856.07亿元、854.72亿元、840.31亿元；增长率分别为：12.3%，-10.4%，65.1%。其表现主要集中在五个方面：一是中小企业贷款结构、占比、增长率不断提高，主流呈逐年增长趋势。二是多数商业银行设立了专门的服务机构，配备了相应的业务人员，有固定的办公场所。三是贷款利率水平都比较高，从6.6%～14.76%，普遍存在利率上浮，区间在20%～236%。农村中小金融机构利率高、上浮幅度大，大银行、城市银行则相对较低些。四是各行基本上都有一套系统的评级方法和程序，设定了评级的标准和标识，并在业务开展中付诸实施。五是特色产品不断推出。多数机构都推出了自己的特色产品，表现为类型多样、功能独特、灵活便利、针对性强、简单适用。但是，市场经济的特点决定了金融需求和金融供给是由不断变化的供求关系决定的。从需求角度和占主导地位的贷款渠道看，自2008年～2011年河北省中小企业贷款的年度满足率仅为：7.45%、6.44%、5.42%、4.55%，其他金融形式的贷款需求总量虽然难统计，但实际情况证明存在巨大的资金缺口。

一、河北省中小企业融资难的主要表现

中小企业融资难的呼声越来越高，社会反映非常强烈，据对河北省的调查，主要表现为以下八个方面：

（一）传统信贷供给严重失衡，信贷需求远远大于供给。虽然银行信贷在企业融资总额中所占比重最高，但就中小企业而言，有贷款需求的企业多，实际获得贷款的企业少。河北省目前有中小企业220多万家，其中60%～80%存在资金需求困难。2009年的数据也显示：全省申请贷款的中小企业有172 109家，占全部中小企业的比例为36.7%，获得贷款的中小企业有65 782家，占全部申请贷款中小企业的比例为38.2%，占全部中小企业的比例为14.0%。

（二）新融资渠道尚未充分开启。随着我国金融业改革发展和金融服务的不断创新，新的金融工具、金融产品不断出现，企业可供选择的融资渠道增加。除贷款和贴现之外，金融机构还为企业提供了包括融资租赁、贸易融资、担保融资、信托融资以及各种票据业务融资、应收账款质押贷款、股权质押贷款等方面的服务。但从中小企业的情况看，银行融资的渠道主要集中在传统的抵押贷款、担保贷款和票据贴现上，中小企业没能充分利用现有的金融资源和条件，实现多元化融资，进一步拓宽融资渠道。

（三）民间高利贷融资与中小企业承受能力存在较大反差。目前，中小企业可通过企业间拆借、民间借贷、内部集资等多种方式筹措资金，但从调查的情况看，中小企业考虑到民间借贷利率过高，对通过民间借贷融资有所顾虑。有的中小企业长期通过民间融资，造成财务成本高，生产经营困难。同时，内部集资涉及各方面问题较多，自愿还是摊派、合法还是非法，以及企业经营发生困难后的偿还问题，都给企业造成了一定的压力。

（四）担保品、抵押品不足导致中小企业融资担保、抵押陷入困境。一些中小企业缺少可供担保抵押的财产，营业场所大多为租赁，能用于抵押的实物资产较少，不具备抵质押担保条件，融资难度大。而通过担保公司担保取得贷款的手续繁杂，条件苛刻，担保费用较高，让小企业望而却步，限制了资金融通。难以提供符合条件的抵押物，一定程度上限制了对中小企业的支持。为确保资产质量，金融机构在发放贷款时，要求企业提供合法、合规、足值、易变现的抵押物，以确保贷款本金按期收回。由于企业规模小、固定资产价值低，在向银行融资时，无法提供足值的抵押物或其他有效的担保形式，这在一定程度上限制了中小企业获得信贷支持。

（五）中小企业贷款成本高，金融机构信贷供给意愿下降。目前虽然宏观经济政策对小企业有利，但一些金融机构信贷规模供给仍旧处于供不应求状态，为客户经理的营销工作带来了极大的困扰。小企业的资金成本高，资金的使用时间短暂，规模的不足将会在很大程度上降低审批效率与企业资金的使用效果。同时，如果信贷资金不能及时到位，前期大量人力物力的准备必然造成浪费，给银行造成一定的损失。

（六）中小企业特色金融产品不成熟尚未得到普及。操作性有待进一步提高。小企业金融特色产品在授信审批、放款操作、会计账务处理等环节的配套政策还需进一步完善，在市场认知上，业务拓展和风险控制也存在一定的磨合期，部分小企业集群及产品项目耗费精力较多，整体授信环节、手续有待进一步简化。另外，特色金融产品营销效果尚需进一步增强。由于业务营销平台尚处于初建时期，一些特色金融产品推广尚不成熟，平台营销效果还未显著显现，客户开发尤其是通过营销平台批量获取客户数量的效果需要进一步增强。

（七）政策银行存在功能性制约，需要政策突破和改革完善。比如国家开发银行作为支持基础设施中长期建设领域的主力银行，以服务大中型企业和提供大额中长期贷款为主。由于发展目标、经营模式与商业银行有显著不同。在对中小企业融资方面，虽然通过金融创新、倾注大量人力、资金予以支持，但是在分支机构的数量和从业人员的配置上，仍存在数量不足的问题；在部分业务环节流程上，中小企业与大型企业暂时还没有区别。这都导致了支持中小企业融资服务效率不太高。

（八）银行融资产品创新不够充分无法满足中小企业发展的需要。据监管部门统计，截至2011年8月份，河北省涉及中小企业金融服务业务的27家金融机构中，虽然80%以上的机构设立了专业部门，推出了上百种金融产品，但只能满足申请贷款企业的54%，资金缺口高达302亿元，相当一些中小企业虽然非常需要资金，但由于没有适合他们的产品而放弃贷款申请，使其贷款需求得不到解决。

二、河北省金融机构中小企业金融市场产品现状

根据目前河北省中小企业金融产品市场现状，我们大致把其分成四类：第一类：银行信贷及其衍生品类；第二类：投资、担保、信托、典当等机构融资类；第三类：股票、证券、票据以及衍生品、交叉、挂钩混合产品、非金融企业债务直接融资类；第四类：内部融资、居民私下借贷、民间高利贷等。

银行信贷及其衍生品类的情况：一是国有大银行仍然是中小企业金融业务市场主力军。他们不仅在金融供给总量上绝对值较高，而且在服务品种、机构建立、企业信用评级、贷款流程设计、风险控制、特色金融产品、宣传营销以及人员配备和所采取的措施等方方面面都担当了主要角色。这类银行行动早，投入大，客户群大、措施得力、产品创新特色鲜明。二是股份制银行，他们对中小企业服务的热情很高，发展战略上高度重视，努力开拓中小企业市场，不断加大投放力度。采取了一系列业务手段，踊跃加入到中小企业金融市场业务活动中。三是外埠银行把中小企业金融业务已经纳入了主要的发展空间，而且正在全力推进。四是地方银行服务项目多、产品相对丰富适合。五是东亚银行石家庄分行，这家银行对符合条件的中小企业一视同仁。虽然发放贷款和企业户数都不高，但却占有较大比重。 六是农村中小金融机构。主要含农村合作、商业银行，村镇银行。这类银行的业务对象几乎全部是农村中小企业。他们的一切业务都是针对中小企业服务，几乎可以称作为中小企业服务的专门银行。这些银行成立时间晚，实力有限，但金融业务灵活，产品适销对路，在辐射范围内尽力提供中小企业金融服务。 七是农村信用社。承担了大量农村小企业金融服务业务。八是政策性银行。随着向商业化转型的趋势，他们开始涉足一部分商业银行业务，这其中就有中小企业金融业务。

其他类金融机构的情况：除担保机构发挥了较大作用之外，证券、投资、信托、典当以及其他非银行金融机构产品不多，发挥的作用尚不够大。基金及上市方面，自2006年3月国家发改委等十部门联合发布的《创业投资企业管理暂行办法》实施以来，河北省创业投资企业得到了长足发展，创业投资队伍不断壮大，投资运作不断规范，创业投资企业数量稳步增加。

2009年，初始规模1亿元的省科技型中小企业创业投资引导基金揭牌运行。省引导基金以“母基金”方式，通过设立子基金和项目跟进投资，承担着引导社会资金投向、提高国有资金使用效率、扶持科技型中小企业发展等重要职能。

2011年省引导基金规模扩大到1.6亿元，目前已设立子基金5支，子基金规模4.75亿元，引导基金出资1亿元，直接吸引投资3.75亿元，首期放大4.75倍（见表1）。自2006年以来，备案创投企业累计支持123个中小企业项目，投入资金10亿元。在2010年末，在投项目就已经达到80个，投资余额8亿元。

表1　河北省科技型中小企业创业投资引导基金旗下五只人民币子基金概况

河北省科技型中小企业创业投资引导基金直接和间接投资的企业中，已上市1家，拟上市6家，其中子基金金冀达基金投资的晨光生物科技公司，已成为河北省第四家登陆创业板的公司。

截至2011年8月，现有19家创投企业在省发改委备案。无论省内注册的私募股权基金的数量、规模，还是河北私募股权基金交易的案例数量和金额都偏少，在全国只处于中游水平，私募股权基金发展仍显滞后。

在中小企业集合票据方面，河北省也实现了初步突破，2012年2月28日，石家庄市2012年度第一期中小企业集合票据项目顺利发行，这也是河北省发行的第一支中小企业集合票据。相比银行借款等间接融资方式，中小企业集合票据具有募集资金灵活方便、金额较大、期限较长、成本较低等特点，它为进一步丰富服务中小企业领域的金融产品提供了成功案例，对改善中小企业融资难问题起到了积极推动和示范作用。

总览以上各类金融机构对中小企业金融服务产品，可以看出，属于金融中介融资业务的传统银行信贷业务仍然雄居中小企业融资主体地位、其他类金融产品品种不足、总量不大，亟待创新、形成规模、成为主流。

三、有序推进河北省中小企业金融产品市场搞活的初步构想

最核心目标就是：把凡是能够开发使用的中小企业金融产品全方位推出利用起来，使其在河北金融市场上繁荣、丰富、活跃起来，以获得足够的中小企业融资供给。

（一）领导高度重视，推动已有政策的完善和新政策出台。省委、省政府应出台搞活中小企业金融产品促进政策。

（二）全面动员，思想发动、提高认识。不管采取什么形式立即召开一次全省搞活中小企业金融产品市场动员大会。

（三）培训、提高，缔造本土中小企业金融产品设计、销售专业队伍。

（四）银企双向务实、接触、交流。由省政府牵头组织召开一次大规模的银企（中小企业）信息交流会。邀请中小企业派代表参加；要求金融机构派金融产品设计人员参加；中小企业在会上发布所有的资金需求信息，银行及金融机构则利用此机会获得足够信息，并针对其需求进行产品设计开发。分期、分批推出有针对性的大批量适合中小企业使用的银行、证券、保险及交叉性衍生品，满足企业的融资需求。

（五）间接融资产品的创新。各金融机构要迅速成立中小企业金融部门，在巩固银行类现有产品的基础上，加大产品的研发、创新力度。

（六）争取创办新机构，不断加大中小企业上市工作力度。由省金融办挂帅并督导一边大力推进上市，争得更多直接融资份额，一边大胆尝试成立特色中小企业银行。

（七）挖掘市场潜力，开拓扩大衍生融资产品力度。

1．由各金融主管部门负责，搞活各种融资方式。继续尝试成立新的风险投资公司、创业投资公司、融资租赁公司；通过融物的方式，使中小企业承租人可以达到融资的目的。通过短时间、低成本、特定程序把资金和设备紧密结合起来。以此可以为中小企业借助资本市场的力量，通过与融资租赁公司的合作，租用其设备，以解决发展过程中扩大产能的迫切需要。摸索各种基金如风险投资基金、产业投资基金、股权投资基金。争取发行更多的短期融资券。

2．拓展票据、债券产品融资。重点推动扩大利用中国银行间交易市场进行票据融资，主要是集合票据、集优票据、集合债券类。由于这个新产品融资是一个新空间，所以对河北省是一个非常难得的机会。目前河北省已有两家银行进行了尝试，取得了初步成果，也摸索了一些经验。河北省中小企业数量多，优良企业占比也比较高，对运用这个产品非常有利。接下来应着重加大以下工作力度：一是政府各有关部门进一步完善中小企业信用担保体系，切实建立起多层次的中小企业融资担保基金和担保机构；加大省财政支持力度，立即启动扶植中小企业发展专项基金；强力推进更大范围更具实效的服务体系建设，保证政府对中小企业的各种服务的质量和落实。二是政府经济管理和职能部门合力加大项目启动力度。对那些确实符合国家宏观调控和产业政策、内部治理机构规范，信息披露和企业管理制度完善、生产经营活力强前景好的中小企业，加强组织调度，形成一个完全覆盖的备选企业库。三是做好推介和企业信用增级工作。向承销商们多多推介备选库中的每一个企业，搞好承销商和其他相关机构的组织协调工作。相应的风险补偿金政策以及其他经济支持措施必须同时跟上。落实好必要的担保手续，做好增信机构的工作，努力为中小企业增信。四是最大限度地争取集合票据发行规模。多多联络承销商和市场机构投资者，调动他们的积极性，尽快设计推出合适的产品。五是提高效率，顺利发行。在规定的时间内，完成提交公告要求的企业集合票据发行系列文件，及时进行公告。帮助主承销商和集合的中小企业一起确定有关簿记建档招标区间事宜。依据簿记建档投标情况，确定集合票据发行利率和价格，最后，面向银行间债券市场机构投资者们完成尽可能多的发行交易。

（八）金融产品展示、发布、交易，中小企业获得足够经营发展资金。在以上工作的基础上，如果条件允许，在省会建立一个中小企业金融产品交易中心。入住中介机构和建立会员制，由交易员负责日常交易工作，金融机构、机构投资者、社会和民间投资者以及中小企业都可以成为会员。交易中心可以直接交易，也可以通过中介机构间接交易。目的就是建立一个交易平台，通过这个平台，繁荣中小企业金融产品交易市场，从根本上解决中小企业融资难（见图1）。

四、搞活河北省中小企业金融产品市场推进配套措施和建议

搞活河北省中小企业金融产品市场，有主体和客体之分，也有政府和市场之别；有核心也有外围，更多地表现为多元因素和多元力量的交织。当主体、核心确定后，配套、协同、补充条件仍然需要积极创造，而决不可以忽视。

（一）建议在国家层面优化资本市场结构配置，扩展小企业直接融资渠道。目前中国资本市场支持中小企业直接融资的功能仍然有限。以A股市场为例，截至2011年10月末，我国境内主板上市公司、中小企业板上市公司、创业板上市公司和代办股份转让系统挂牌公司分别有1 411家、622家、271家和148家，形成典型的资本市场“倒三角”结构，和海外成熟资本市场的结构正好相反。对中小企业通过上市融资设置过高的准入门槛，不仅限制了中小企业的成长壮大，也导致了整个股票市场和社会经济效率的下降。此外，我国债券市场近年来取得快速发展，但相对规模仍然偏小，在促进中小企业直接债务融资方面，尽管银行间市场交易商协会推出了中小企业集合票据等创新产品，为解决中小企业融资难、降低中小企业融资成本起到了较好的作用，但也存在交易清淡、市场准入门槛较高等问题。要解决中小企业融资难题，促进社会经济平稳较快增长，一是进行股票市场发行制度的进一步改革，破除对中小企业上市融资的准入限制，优化股票市场资源配置结构；二是大力发展债券市场，扩大中小企业集合债券和集合票据发行规模，支持符合条件的商业银行发行小企业贷款专项金融债券并确保其资金专款专用，同时积极进行产品创新，探索开发高收益债券和私募可转债等金融产品，拓宽企业债务融资渠道。

（二）建议国家完善私募发行制度，减轻中小企业和成长型企业融资负担。私募发行与公开发行相对应并互为补充，为企业提供迅速、经济、多元而灵活的筹资渠道。在我国，已出现了上市公司定向增发、非金融企业债务融资工具非公开定向发行、私募股权投资等私募融资活动，关于私募发行的法律规范体系也在逐渐形成。2011年4月，银行间市场交易商协会发布《非金融企业债务融资工具非公开定向发行规则》， 2012年6月15日，证监会发布《非上市公众公司监督管理办法（征求意见稿）》向社会公开征求意见，这些都将极大地便利小企业的股权融资。但是，国内对私募证券发行的监管仍然相对严格，需要向主管部门进行发行注册或提交核准。由于私募发行面向的是具备自我保护能力的机构投资者或者自然人，未来可进一步进行私募发行甚至是小额融资的“去注册化”改革，细化监管分层，减少行政审批程序，减轻中小企业和成长型企业融资负担，并加强私募证券转售市场的建设，构建多层次资本市场体系，为私募证券发行和转售提供一个栖身之所。

（三）建议发展和完善多层次资本市场，加快筹办场外股权交易市场、扩展银行间债券市场深度和广度。场外股权交易市场是多层次资本市场的重要组成部分，它为成长型企业提供了融资和交易平台，也为各类风险投资基金提供了退出渠道。正是经过了低层次的场外股权交易市场的融资培育，高科技企业和成长型企业才有机会进入高层次的交易所市场上市。目前，国内证券公司代办股份转让系统已初步具备场外市场孵化高成长性企业的功能，一些有条件的地方也在积极争取筹办区域性场外股权交易市场。下一步，应加大对场外股权交易市场建设的研究，完善代办股份转让系统的监管规则，加快全国和地方场外股权交易市场的筹备建设，满足广大中小企业和创业企业股份流通的需要，促进和培育中小企业发展。债券市场方面，债券融资以场外市场为主要交易场所，我国的场外债券市场以银行间市场为主体，2005年以来银行间市场相继推出短期融资券、中期票据等非金融企业债务融资工具并采取发行注册制，极大满足了市场主体的需求，促进了公司信用类债券市场的快速发展。但同时，我国债券市场与欧美成熟市场相比还存在较大差距，主要表现在市场体系发展滞后、债券品种数量有限、市场运行机制和发行监管体制不健全等，未来需进一步完善做市商制度、发展衍生品市场、加快推进投资主体的多元化，以扩展银行间债券市场的广度和深度。

（四）建议国家加快规范发展多种形式的民间融资，为中小企业融资开辟多元化渠道。众募作为一种典型的民间融资，在美国等发达国家已发展成为一种成功的金融创新。但就国内情况看，由于缺乏良好的社会诚信环境和完善的法律环境，网络集资在我国往往成为非法集资的实施平台。不法分子通过互联网设立公司网站，宣称从事高收益投资，投资者只需要向公司指定账户投入小额资金，在投资周期结束后即可获得返还本金和红利，但是在运营三五个月后，其网站便无法登陆，公司从此“人间蒸发”。此外，我国的民间融资多以民间借贷的形式出现，我们可以借鉴美国《成长型企业融资法》关于众募的立法中，要求众募发行人需向证券交易委员会进行报告，向投资人和融资平台披露公司诸多财务和非财务信息，并规定投资人有权就发行人重大错误陈述和遗漏进行责任追究，并追讨投资金特别是强制发行人进行信息披露的条款，开展金融综合改革，规范民间借贷。目前，我国已积累了充沛的民间资本，亟须寻找合法合规的多元化投资方式及渠道，应积极开展对网络集资的立法研究，同时要通过加强监管和完善信息披露规则，规范民间借贷的发展，减少借贷双方的信息不对称，防止欺诈行为的发生，树立起民间融资和非法集资之间的防火墙。

（五）建议国家降低小金融机构开业门槛，积极发展小金融机构。小金融机构对中小企业提供金融服务具有天然的信息优势。解决中小企业贷款难的问题离不开一个鼓励金融创新、有效监管的金融体系。我国金融业处于相对明显金融抑制状态，市场准入条件苛刻，中小金融机构数量相对于中小企业需求远远不够，现有中小金融机构的融资能力不足，支持中小企业的金融创新不够，中小金融机构发展的政策环境也不完善。亟须在加强监管和建立存款保险制度的前提下，大力发展适应中小企业特点的中小金融机构，并使小金融机构立足当地，更多地支持中小企业发展，不追求做大，不进行跨省（区）经营，从而建立完善与中小企业发展相适应的金融组织服务体系。同时加大中小金融机构的改革力度，完善对中小金融机构的差异化监管和政策支持。

（六）全省各家中小企业都要练好内功，加强管理，提高自身的实力和信誉度。一是要及早进行产业升级、结构调整和科技创新，自力更生。要增强对市场机会的捕捉能力和把握能力，积极开展技术创新，着眼长远，努力创造新的市场需求，培养新的产业，向“专、精、特、新”方向发展，努力形成以特色产业或优势企业的产品品牌为龙头，以中小企业专业化合作和协同创新为特色的产业、产品配套链；积极运用新技术、新工艺、新产品、新科技成果，提高技术水平，降低消耗、减少对环境的影响，提高资源利用率。有关部门要建立健全有利于中小企业自主创新的制度与激励机制，包括市场快速反应机制、科学决策机制、资金保障机制和人才激励机制等，加强知识产权保护，为中小企业自主创新提供制度保障，增强创新能力。二是要坚持把引进、培养、使用、凝聚人才作为提升企业创新能力的重要内容，加强人才队伍建设，提高企业技术开发、新技术应用能力；提高合作意识，借助“外脑”、运用社会资源弥补企业自身不足，增强自主创新和依托社会资源联合创新的能力，提高企业的核心竞争力。与此同时，要树立诚信观念，积极配合金融机构参加企业信用评级，树立合法经营、诚信立业观念，提升企业信用形象。三是还需要各家中小企业树立信用意识，加强财务管理，依法建账，确保会计资料真实完整，提高企业资信度，更新观念，树立良好信用形象。中小企业要主动向银行介绍自身经营状况，如实反映存在的问题和困难，帮助银行及时有效了解中小企业实际经营和各种金融需求，有效调动银行支持小企业发展的积极性。

（七）构建一个或几个权威的中小企业综合管理和信息披露平台。支持小企业发展需要政府、银行、企业等社会各界的共同努力，建议整合工商、税务、土地、环保、审计、银行等单位的有关资源，完善小企业征信系统，对企业从注册登记、纳税申报到项目建设、土地厂房、环评、融资等环节，实现管理和信息披露的规范化、透明化和制度化。通过规范中小企业管理，适度公开各类信息，使优质小企业得到更好发展，引导小企业建立规范的现代企业管理制度，逐步解决小企业信息不透明、不规范的问题，树立诚实守信、合法经营的理念，更好地取得金融机构支持。

（八）未雨绸缪、警钟长鸣，及时防范金融新风险。世界上因搞活金融市场而导致经济腾飞的奇迹不胜枚举；因为滥用金融产品导致金融危机并带来经济危机的例子更是触目惊心。因此，我们的经济管理部门和金融监管部门，在这点上要吸取已有的经验教训，高度警惕，防患于未然，在金融稳定的前提下繁荣河北省中小企业金融产品市场。

（九）进一步优化河北的金融生态环境。金融生态环境既是金融业发展状况的决定性因素，也是中小企业发展的温床。河北要从根本上解决中小企业融资难，必须高度重视和扎实推进更高层次的区域金融生态环境建设。

一是改善金融生态环境。事实证明，区域金融生态环境的各个方面，包括企业制度、会计与审计准则、中介服务体系、信用环境、政府职能、法律制度等，都对金融改革的进程和绩效产生重大影响。所以，深化金融改革一定要把握全局、统筹兼顾，一方面把金融改革的时机、力度和社会经济可承受的程度统一起来，协调好改革进程中的各种利益关系；另一方面要协调推进经济体制其他领域的改革，不断改善金融生态环境，为中小企业获得更多金融供给创造条件。二是改善金融生态环境是保持金融与经济协调发展的必然要求。金融作为现代经济的核心和工具，在经济发展中发挥着“第一推动力”和“持续推动力”的重要作用，在经济发展与金融的关系上，人们往往片面地强调金融为经济发展提供资金支持，却忽视了金融运行的内在规律和基本原则，习惯于运用行政手段将金融资源当成一种廉价资源进行分配，结果导致金融资源配置效率低下，破坏了金融资本的正常循环，损害了金融债权人、投资人的信心、最终影响金融和经济协调发展。因此，遵循科学的金融发展观，就是要按照金融运行规律来发展金融，为中小企业发展提供全面、高效的金融服务；就是要努力改善金融生态环境，通过重构金融与经济的协调关系来促进中小企业持续、健康、较快发展。三是改善金融生态环境是金融和经济可持续发展的重要保证。金融发展只有保持在金融资源和金融生态环境可承受的范围内，才能保持发展的可持续性。金融是一种战略性的稀缺资源，在一定的制度和技术条件下，金融资源如同自然资源一样，并不是取之不尽、用之不竭的。如果过度开发和滥用金融资源，就会导致金融资源枯竭和流失，破坏金融生态环境，最终影响金融和经济发展的可持续性。因此，要以科学的金融发展观为指导，倍加珍惜和爱护金融生态环境，对金融资源进行适度开发、合理利用和有效保护，实现中小企业发展和金融发展的双赢，为金融和经济可持续发展提供保证。

应该明确的一个客观现实是：无论怎样搞活金融产品市场，相对于中小企业资金需求来说，资金是稀缺的，供给能力还是有限的，所做的工作只能相对提高资金供给能力和供给量；中小企业融资难不论是全国还是河北将是一个长期的、普遍的严峻现实，尤其是在多数中小企业处于初创、成长期的状况下，更是如此。当然，随着中国特色社会主义市场经济体制的不断完善和改革，中小企业融资难一定会逐步得到缓解。

（中国人民银行石家庄中心支行李晶玲贾怀德杨克兢）