小企业财务危机的解决对策

陈梅香

摘要：由于经济环境和小企业自身的问题，特别是财务危机问题，致使部分小企业生命力脆弱，生存危困。为此，小企业必须根据自身情况，分析财务危机的原因，提出解决小企业财务危机的对策，以促进小企业的持续发展。

关键词：小企业；财务危机；经济环境

中图分类号：F275文献标识码：A

文章编号：1674-1145（2009）05-0212-02

由于经济环境和小企业自身存在的一些不足，有些小企业生命力脆弱，生存寿命不长。究其原因是多方面的，其中财务危机是根本原因之一。为此，本文针对小企业的财务现状，寻求解危对策，以促进小企业重显生机与活力。

一、提高管理质量，合理利用营业杠杆

小企业应该首先提高管理人员的素质，健全管理制度，实现目标管理。小企业必须以市场为导向，以销售定生产，保持价格平稳，避免上下剧烈波动，努力降低成本，以谋求利润最大化，提高盈利能力，以增强自身的竞争力。在企业产品销售稳定增长时期可以通过增加固定资产、增强生产能力来获得高额利润；在经济萧条和产品衰退期，必须调整过高的经营杠杆水平，以避免经营风险。同时，企业应致力于新产品的开发，新技术和新工艺的应用，以使产品能为市场所接受。在企业经营状况不太好的情况下，企业要通过调整资本结构来削弱财务杠杆的作用，减轻企业利润的激烈波动，最大限度地消除潜在风险；在经营状况良好时，企业可以适当地提高负债比率，“借鸡生蛋”，提高净资产利润率，同时也应适度把握杠杆水平，避免高杆杠带来的高经营风险和可能产生的财务危机。

二、提高流动资产质量，增强企业营运能力和盈利能力

首先，要提高流动资产质量。如果流动资产的品质差，周转慢，变现能力弱，会致企业短期偿债能力减弱，从而会增大引发企业财务危机的可能。当前存在财务危机的小企业流动资产的质量普遍不太好，结构不合理。由于企业品种过时，没有适销对路的产品，大量产成品积压，应收账款比重不断提高，坏账比例逐年上升，致使企业资产流动性减弱，企业偿债能力下降，资金匮乏，出现财务危机。为了消除财务危机，企业应不断开发产品，生产适销对路、满足市场和消费者需要的产品；提高产品质量，；加强存货控制，做好产品销售工作，扩大销售渠道；通过提供适当的现金折扣，控制应收账款的比例，组织好应收账款的回账工作，减少坏账的发生，从而增强企业资产的流动性，提高企业偿债能力，减少财务危机的发生。

其次，要提高企业营运能力和盈利能力。一般而言，企业资产周转得越快，其资金利用效率越高，企业的经营管理水平也越好。企业营运能力一般通过应收账款周转率和存货周转率及流动资产周转率表现出来。因企业总是处于供、产、销这样一个密切相关的经营循环之中，其中销货是关键。只有将存货销售出去，并尽快地收回货款，加速货款结算，企业才能获取更多的利润，并在这个过程中不断提高盈利能力。

三、正确进行融资决策，调整不合理的资本结构

首先，不同的融资方式给企业带来的财务风险不一样。企业决策者要考虑形势，对各种融资方式进行分析比较，权衡其成本与效益，筛选出切实可行的方案。

其次，必须重视向谁融资决策。不同的债权人对到期收不回投资的态度也会不一样。例如，有的小企业有着良好的业绩和信誉，但从来不向银行融资，而倾向于向民间个人筹资。一旦债务到期无法及时偿还，就会引发财务危机。

再次，应考虑到融资金额大小直接决定了企业资本结构状况。资本结构是动态变化的。在经济形势较好的时期，企业销售额较稳定，在税前利润高于负债利息率时，负债比率可以适当地提高一点；而在经济不景气时。负债比率可以适当降低一点。结合投资项目或资本营运所需资金量。优先考虑企业内部融资和权益融资后，再考虑举债融资。这样可以保证企业资本结构较佳，融资成本较低。

最后，债务偿还期限的恰当安排同样需要重视。若是债务到期，而企业现金周转困难，往往会招致破产或被其他企业兼并。企业破产清算的主要原因有两个：一是因企业年年亏损收不抵支，难以继续持下去；二是企业经营状况较好，因资金周转困难发生财务危机，无力偿还到期的债务不得不宣告破产。因此，应该将不同偿还

期限的债务合理搭配，以减少偿债的压力，及时安排到期债务资金，保证企业资金周转顺畅。

四、疏通小企业融资渠道，增强融资能力

解决小企业融资难的问题，需要政策支持、金融扶持、中介机构协力配合。

首先，需要政策支持。地方政府应当积极贯彻执行《中华人民共和国中小企业促进法》，加强政策引导，完善服务，依法规范，保障权益，并制订地方性的金融政策，为有财务危机的小企业解困创造有利的环境。

其次，需要金融扶持。大银行很难做小贷款是世界的通例。完全依靠我国国有“四大银行”的商业信贷途径来支持小企业的发展是不现实的。要解决小企业融资难问题，根本的途径在于加大银行体制的创新，大力发展面向小企业的中小金融机构，包括地方性商业银行、民营银行和民间金融机构。地方性商业银行为地方经济服务的市场定位，决定了其解决和缓解小企业了展中融资难问题方面可以发挥出独特的作用。地方银行建立的初衷就是为了促进地方经济的发展，它的最大股东是地方财政，客观上具有地方政府对它政策倾斜的优势。因此，它对小企业发展的促进作用也是有保证的。民营银行是具有中国特色的银行制度。它的主要职能是向小企业和城市居民定向募集资本。从事吸收公众存款、发放货款、办理结算等银行业务。民营银行的发展，有利于增强小企业的融资能力。民间金融机构，如台州等地区创立的金融社区服务械式，使得民间金融机构的服务深入到众多的小企业，形成了企业与金融机构“双赢”的局面。根据实际需要建立金融社区，可以方便小企业融资。在体制创新的同时，应该深化金融体制改革，进一步开放企业票据市场，加快风险投资基金建设的步伐，努力开辟小企业直接融资的新途径。

再次，需要中介机构协力配合，发展小担保公司，所谓“小担保公司”，是指民间资本组合形成的信用

担保机构。担保公司的成立在一定程度上能够起到降低银行风险，同时又为小企业取得融资的作用。

五、建立现代企业制度是企业加强财务管理的明智选择

在现代企业制度下的企业，企业的经营思想、经营策略、经营方式都将在深度和广度上发生变化，发挥财务管理的职能作用，当好企业经营拓展的先行官和坚强后盾，已成为客观要求。一要适当集中财权，强化管理，资金调度权、资产处置权、投资权、收益分配权、财力人员的任免权要集中总机构，各分支机构只有经营权，实现由分权型管理向集权型管理的根本转变。同时。缩小管理半径，尽量少设三级或以下的分公司，减少管理层次，有利于适当集中财权，实现有效监控。二要健全内部机制，强化财务监管，财务管理是企业管理的中心，因此必须保证财务管理的权威地位。财务管理机构设置要科学，财力管理制度要健全统一，执行要有刚性，检查、监管要到位。设立内部结算中心，以便有效融通资金和加强监控。实行公司内部财务信息联网，提高财务监控质量。三要实行目标管理，健全激励机制，目标管理是一种以考核最终成果为核心的现代管理方式，实现对下属分公司的绩效评价与控制，是最理想的激励方式，对调动下属分公司的经营和管理的积极性来说，是一种强制约束机制。四要完善企业的内部审计监督，内部审计是对企业会计管理的再监督、再控制。内部审计是促进企业依法经营的重要手段之一。

六、加强和改进企业财务基础工作

首先，建立健全内部财务管理制度：一个好的企业，之所以蒸蒸日上，其关键的其中一方面主要有一整套规范而科学的内部财务管理制度。现代企业内部财务管理制度体系由总则、内部财务管理权限、内部财务管理的基础工作、内部财务管理制度和重点；其次，提高会计信息的质量，会计信息的质量是财务管理作用得以发挥的前提和保证，其准确性、真实性是经济健康运行的基础保证。任何制度无论设计得多么完美无缺，没有可靠、真实、准确的信息流，就无法健康运行，影响会计信息质量的关键因素有原始单证、企业会计信息系统、企业管理当局和以外审为核心的社会监督体系。

对其因素的控制措施有：一是加强发票等原始单证的管理工作，整顿其管理秩序；二是采取切实有效的措施贯彻《会计法》等法规，维护会计人员的合法权益，支持会计人员工作；三是对会计信息系统本身而言，只能是加强制度建设，健全制度；四是从外部审计来讲，企业应主动邀请以注册会计为核心的社会监督力量来帮助提高会计信息的质量；五是对会计信息质量高低起决定性作用的管理当局而言，应当建立主要领导与会计信息失真的处罚联系在一起的新机制，依其失真性质和程度直接惩戒主要领导。再次，注重财务人员队伍建设：以人为本，任何事情都如此。不仅有较强的业务水平，更有较高综合素质的财务人员是会计和财务管理工作的砥柱，对他们的培训和引进是队伍建设的主要措施和方法。一要适应新形势要求，提高企业财会人员的政策水平；二要适应企业发展需要，强化企业财会人员的业务学习，不断提高财会知识。最后，规范管理，依法经营，规范化是企业的“内功”，是竞争的重要因素。管理规范化的一个重要内容是依法经营。企业一定要逐渐养成依法经营的习惯，过去利用工商管理、财务、税收等方面的执法“空子”来降低成本获得利润的做法，在中国加入WTO后的环境里是越来越难以行得通，如企业通过虚列资产、负债、所有者权益，虚列或者隐瞒收入、任意伪造或改变费用、乱挤乱摊成本来减少赋税，这些做法随着执法力度的加强，将使企业界要为其付出代价，从而增加许多不必要的成本和麻烦。

造成小企业财务危机的原因是多方面的，但只要我们结合实际来总结和分析，解危的对策也是不少。

参考文献

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