浅析企业集团资金的集中控制

王乐遐

通过资金结算中心对企业集团的资金加以集中控制，可以充分发挥企业集团的整体优势。

(一)有利于集中集团内部的闲散资金，调剂资金余缺。资金结算中心执行内部资金融通和统一调配使用，掌管各企业现金的流入和流出，通过资金结算中心对资金的调配，现金的流入和流出在经济业务上就有了独立核算的单元，如现金流入主要是各下级企业的销售收入、应收账款回笼等，母公司的现金红利收入、租金收入、出借资金使用费收入及其他有形、无形资产转让收入等；现金流出主要有各下级企业的付现成本、期间费用支出、资金使用费支出等，母公司的部门费用支出、借入资金利息支出以及资产受让支出等。这样，资金结算中心就会掌握集团内部企业的资金流向和资金余缺的情况，就能够将部分企业的闲散资金分配给另一部分资金短缺的企业，从而实现集团内资金相互调剂余缺，发挥出集团资金的整体效益。

（二）有助于强化集团内各成员企业的资本经营意识。结算中心通过协助资金的回笼和资金的调度，使集团的高层部门能够清楚的了解下级企业的资金运作，参与下级企业的管理，从而更好地实现集团的资本经营目标，同时还能够避免各下级企业需要资金时向母公司等、靠、要，却不考虑其资金使用效益的弊端，能够促进各单位领导对资金时间价值和成本的认识，使各单位注重经济核算，合理有效地运用资金，加强资本经营意识。

(三)能够缩减贷款规模，减少财务费用，降低财务风险。企业集团资金结算中心通过集团内部资金融通，盘活了闲置资金，提高了资金使用率，在同等投资和生产规模情况下，对银行的资金需求必然会降低，特别是可以减少长期信贷，从而减少对外借款发生的利息费用。另一方面，资金结算中心以短期信贷就可满足下属企业的长期使用，能够降低企业长期负债过大而产生的财务风险，从而增强企业发展后劲，提高经济效益。

(四）能够提高企业整体信贷的信用等级。能否从银行获得信贷，最根本的问题是企业还本付息的能力如何。一般地说，集团内各个企业的发展是不平衡的，有的企业经济实力雄厚经济效益好，比较容易获得银行的贷款；而有的企业经济实力弱，财务状况差，难以得到银行的支持，这种状况在很大程度上制约了集团内各企业的发展和集团整体实力的提高。企业集团成立资金结算中心后，集团内各企业不再单独与银行发生信贷关系，而是以资金结算中心一个户头集中对银行，由于作为一个整体，企业集团的经济实力比较雄厚，银行不必过分担心其偿还能力，从而扩大了集团企业的对外信用，集团可以较容易地从银行获得融资，实现集团做大做强的发展目标。

(五）有利于加强企业集团的内部监控。企业集团一般分支企业众多，组织层次复杂，管理链条长，如何有效地监控集团内各级企业的经营运作，尤其是资金运作，确保其经营行为规范、安全和高效，是众多集团企业力图解决但又很难解决好的问题。建立集团企业资金结算中心使集团内各企业的资金收付都通过该结算中心办理，该结算中心对各企业进出资金的合规性、安全性和效益性进行审查，对资金的流向、使用可以根据结算中心章程加以审查，核对相应的计划、合同，确保资金合理使用，从而使集团内各企业的资金运作完全置于集团的监控之下。应该注意的是，一个行之有效的资金结算中心还必须要具备以下几个条件：

1、该集团的经济效益好，具有集权管理基础，所属企业地域分布比较集中。

2、具备商业银行的信贷管理模式。资金结算中心要采纳商业银行贷款管理中的一些做法，强化内部信贷职能，对符合企业发展目标、效益前景好的项目给予扶持，同时要严格控制贷款规模，对内部单位实行风险管理。

3、良好的服务和高效的工作效率。集团资金结算中心是为集团成员服务的，不能仅仅满足于完成结算、信贷、出纳等工作，还应该充分利用结算中心的信贷资源，及时向企业领导提供资金信息。

4、内部管理严密，具备科学的管理体制。对结算中心工作业绩的考核不仅仅考察资金管理调度的经济效益指标，还应该考察对内服务的效益与质量，考察它对企业控制的支持程度与水平，这样不仅可以激励结算中心更努力地工作，而且有利于结算中心工作水平的提高。